水泥可能率先走出內卷

我的自選股里，一直有一只股沒有刪除自選，就是天山股份。

因此，除了關注個股本身也會關注行業其他上市公司的動向。

最近，天山股份，華潤建材，中國建材這幾家水泥業務的上市公司都公布了業績預告，整體上還是挺不錯的。

天山股份，一季度虧15億，半年報預告虧損10到8億，也就是說二季度是盈利的，大概盈利6個億左右。

中國建材，也就是天山股份的控股股東，一季度虧5億，中報預計盈利13億，也就是說二季度盈利18億。

華潤建材，預計中報同比增80-90%。

水泥股的業績最重要的還是看水泥價格，可是今年以來，水泥價格一直是下跌的，特別是二季度跌得更猛。

水泥有50%左右的成本是煤炭，煤炭也跌了其實，動力煤跌幅并沒有比水泥大。

那么，盈利的拐點可以初步判斷來自于自身成本優化。

現在我們可以看到，水泥價格尚且還沒有醒來拐點，但是業績已經提前見底，哪怕接下來水泥價格不上漲，業績進一步下探的可能性也比較小。

所以，目前來看水泥行業景氣度大概率已經見底。

目前，國內水泥行業經過上一輪整合已經高度集中，之所以這兩年業績不行，是因為房地產行業投資需求持續萎靡。

所以，截至目前，在所有經過供給側改的行業里，水泥是唯一一個虧損的……

但是這種虧損的局面，廠家自己是很有能力控制的。

目前行業前十集中度已經達到60%，而且前2家（中國建材及其子公司+海螺）控制著行業40%的產能。

加上水泥是一個短腿行業，壟斷能力比其他行業要更強一些。

怎么說呢？水泥是有保質期的，基本上用多少就產多少，而且經不起長途運輸，一個是成本問題另一個是質量問題。

所以，基本上一個地區水泥價格基本上可以由廠家說了算。

比如，上個月中國建材自己就停產了部分產線，價格就反彈上去了。

想比其他工業產品，水泥反內卷的動力和效果要好很多。

另外，水泥基本上都是央、國企，更容易聽從指揮，不像某些行業心懷鬼胎，稍微漲一下就賣賣賣。

當然，水泥行業最大的風險就是地產繼續坍塌，不過只要足夠冷，上面不會不管。

所以，天山水泥，中國建材這些都可以關注起來，或者干脆。。。買起來。位置也低。

如果后面上頭再搞些刺激，也能算是錦上添花。

今天發現市場的一個細節。

這個細節就是目前呈現多頭排列的個股有1300多只，

往回看，年初是300多只，

而924之前，多頭排列一共只有23只。

這個現象說明什么呢？

說明整個市場已經有很大一批個股徹底扭轉了過去的空頭趨勢，這算是一個好現象，只要這種個股越來越多，愿意持有的人也會更多，這樣市場反而可能自己走出自發的趨勢。

另一個是m1和m2剪刀差進一步收窄，說明大家更愿意把錢拿出來了，同時M1數據也繼續反彈，整個社會的流動性強了不少，雖然不一定拿去投資，但總比長期封存起來要好。

預計A股后面還要繼續保持熱鬧一段時間，大家珍惜來之不易的賺錢機會。

如果要拿長線，盡量避開有減持記錄和減持動機的公司，這種踏馬的根本買不完，盡量找央企或者國企買。

就醬紫。