【焦點復盤】滬指日線5連陽創1個月新高，半導體設備股持續火爆，3只上市新股均觸發二次臨停

財聯社12月23日訊，今日54股漲停，21股炸板，封板率為72%，勝通能源8連板，鷺燕醫藥5連板，嘉美包裝8天6板，神劍股份4連板，海汽集團、海南發展、海南瑞澤、海南海藥、楚環科技3連板，安記食品16天9板，安記食品6天3板。市場沖高回落，三大指數一度集體翻綠，創業板指盤中漲超1%。滬深兩市成交額1.9萬億，較上一個交易日放量379億。全市場近3900只個股下跌。板塊方面，光刻機、電池、海南自貿區等板塊漲幅居前，旅游及酒店、商業航天等板塊跌幅居前。截至收盤，滬指漲0.07%，深成指漲0.27%，創業板指漲0.41%。

人氣及連板股分析

連板晉級率升至56.25%，昨日2只換手板高標分化，鷺燕醫藥巨量換手晉級5連板，而莊園牧場斷板觸及跌停。高位股方面虧錢效應加劇，博納影業、南京商旅、法爾勝等遭遇A殺，而此前持續火爆的商業航天概念今日遭遇大面積補跌，航天機電、順灝股份、華體科技等人氣股紛紛遭遇跌停，此外前期高位人氣股合富中國午后觸及跌停。與此同時，今日上市的3支新股逆勢得到資金熱捧，盤中均觸發二次臨停，其中N納百川盤中一度漲近700%，不過市場短期風偏下行趨勢仍未扭轉，一些偏防御方向或繼續得到資金抱團。

主線熱點

多重跡象顯示，全球AI產業鏈擴產潮開啟，英偉達GB300 AI服務器機柜明年出貨量有望達到5.5萬臺，同比增長129%，而谷歌計劃將明年TPU芯片出貨量上調50%至600萬顆。算力硬件產業鏈熱度居高不下，液冷概念持續得到熱捧，英維克總市值突破1000億，奕東電子、中光防雷、同飛股份均錄得20厘米漲停，申菱環境、川潤股份等低位股也批量補漲。與液冷方向類似，M9正交背板產業鏈也持續站上風口，東材科技、鼎泰高科、中鎢高新均創歷史新高，菲利華也距離前期歷史高點也僅有一步之遙。在谷歌TPU服務器和Rubin平臺加速出貨的雙重提振下，液冷服務器和M9產業鏈仍是當前具備最強業績彈性方向，而整個PCB產業鏈中銅箔、樹脂等上游材料的價值量提升也是大勢所趨，不排除整個PCB產業鏈后續迎來補漲可能。

美光最新財報中發布新一輪投資計劃，計劃將明年資本開支上調一倍，其中潔凈室被視為擴產的核心瓶頸。此外臺積電提到明年將擴建或新建10座晶圓廠，上修資本開支至500億美元。潔凈室方向近期漲勢加速，持續領漲半導體設備股，亞翔集成、圣暉集成雙雙錄得2連板，美埃科技錄得20厘米漲停，均創出歷史新高，帶動柏誠股份、盛劍科技、華康潔凈等展開批量補漲。此外光刻機、光刻膠等方向亦表現不俗，國風新材、波長光電、艾森股份等繼續向上展開加速。綜上，目前存儲芯片產業鏈的高景氣仍是當前半導體上游最強邏輯所在，國內方面的預期差仍應關注長存、長鑫兩大存儲巨頭的IPO進程，缺算力邏輯有望持續向切換至缺存力的邏輯轉化。

進入12月，鋰電池產業鏈持續高景氣，電解液環節漲價持續擴散至正負極、隔膜材料，鋰鹽的漲勢也未見停歇，廣期所碳酸鋰主力合約突破12萬元/噸。產業鏈漲價熱潮再度提振鋰電池板塊，電解液概念天際股份、多氟多封漲停，鋰礦股大中礦業、天華新能一度漲逾10%。當前行業高景氣仍基于新能源車企搶裝以及國內外儲能裝機對儲能電芯的強勁需求，幾大供需緊平衡環節持續受益，若將部分企業的單季度凈利潤年化折算，不少核心標的的動態市盈率僅有10倍以下。但原材料的短期內價格快速上漲對電池企業的成本擠壓下，行業景氣度能否持續維持仍要打上問號，因此鋰電池板塊仍難復制算力硬件股的業績浪主升行情。

12月18日海南自貿港全島封關啟動后，三亞全市的免稅銷售額連續4天破億，昨日掀起漲停潮的海南自貿概念延續強勢，但僅有海南發展、海汽集團、海南瑞澤在內的5只成分股實現連板晉級，昨日漲停的免稅龍頭中國中免在早盤創出年內新高后持續回落，最終收盤倒跌逾2%。不過考慮到當前短線情緒整體仍處于退潮階段，因此今日該板塊的分化也在情理之中。此前“炒地圖”行情核心的福建本地股盤中受到平潭新一輪封關運作已進入攻堅階段消息刺激下一度回暖，但除去5連板的鷺燕醫藥外，其余漲停股多為此前滯漲的補漲品種，平潭發展在內的前期人氣股盤中仍遭遇不小的拋壓，因此消息面的短期刺激并不足以帶動福建本地股重整旗鼓，或間接有利于海南自貿概念持續得到資金挖掘。

后市展望

今日市場全天呈現二八分化行情，題材股方向市場整體接力意愿仍相對不佳，容量大票方向資金抱團力度居高不下，算力、半導體等科技股仍批量創出歷史新高，反映趨勢抱團方向重新占據主導。此外弱勢美元環境下，全球市場流動性泛濫再度體現于大宗商品以及美股科技股仍方面，也有助于趨勢抱團風格強化。從指數方面看，滬指今日在60日均線上方收出高位十字星，并突破本月初高點，雖然60分鐘K線上MACD出現鈍化苗頭，但隨著滬指30小時均線今日已經得到回踩確認，指數短期或繼續維持區間震蕩格局。

今日漲停分析圖