房產(chǎn)時(shí)代終結(jié)？房?jī)r(jià)下跌，為何大家反而更不敢花錢(qián)了？

房產(chǎn)時(shí)代終結(jié)？房?jī)r(jià)下跌，為何大家反而更不敢花錢(qián)了？

開(kāi)課！今天我們聊房產(chǎn)終結(jié)的話(huà)題。房?jī)r(jià)明明在跌，按理說(shuō)大家買(mǎi)房壓力變小，應(yīng)該更敢花錢(qián)才對(duì)，可現(xiàn)實(shí)恰恰相反。最新數(shù)據(jù)顯示，居民貸款減少3600億，創(chuàng)下15年來(lái)最大跌幅，其中消費(fèi)貸少了2000多億，房貸少了700億。翻譯成人話(huà)就是：買(mǎi)房的人少了，花錢(qián)的人更少了。不是說(shuō)房?jī)r(jià)跌了能刺激消費(fèi)嗎？這個(gè)美好想象，終究被現(xiàn)實(shí)狠狠打臉。

為什么會(huì)出現(xiàn)這種反直覺(jué)的現(xiàn)象？核心原因藏在三個(gè)關(guān)鍵邏輯里，今天一次性講透。

首先，要認(rèn)清一個(gè)殘酷事實(shí)：全國(guó)96%的城鎮(zhèn)家庭都有房，其中四成家庭不止一套，真正沒(méi)房的人僅占4%。指望這4%的群體拉動(dòng)整體消費(fèi)，根本不現(xiàn)實(shí)。問(wèn)題的關(guān)鍵，出在那96%的有房家庭身上——房?jī)r(jià)下跌對(duì)他們而言，不是福音，而是噩夢(mèng)。比如你的房子從500萬(wàn)跌到300萬(wàn)，但房貸還欠著320萬(wàn)，就算把房子賣(mài)掉，還得倒貼20萬(wàn)給銀行，這種情況下，誰(shuí)還敢消費(fèi)？只會(huì)拼命省錢(qián)還貸，守住基本生活底線(xiàn)。

更扎心的是，哪怕你早年買(mǎi)房仍有盈利，心理上也會(huì)覺(jué)得虧了。比如200萬(wàn)買(mǎi)的房，曾經(jīng)漲到過(guò)400萬(wàn)，現(xiàn)在跌回250萬(wàn)，明明實(shí)際賺了50萬(wàn)，可你主觀(guān)上會(huì)認(rèn)為虧了150萬(wàn)。這種“逆向財(cái)富效應(yīng)”正在全國(guó)蔓延，央行最新調(diào)查顯示，選擇多存錢(qián)、少消費(fèi)的居民占比高達(dá)62.3%，創(chuàng)下歷史新高，大家都在主動(dòng)收縮開(kāi)支，抵御風(fēng)險(xiǎn)。

其次，更深層的問(wèn)題是財(cái)富分配模式變了。過(guò)去20年，中國(guó)人的財(cái)富增長(zhǎng)主要靠資產(chǎn)升值，而非工資增長(zhǎng)。買(mǎi)對(duì)一套房，頂?shù)蒙喜怀圆缓裙ぷ?0年，這種模式制造了巨大的財(cái)富幻覺(jué)，也支撐了過(guò)去的消費(fèi)繁榮。但2021年以來(lái)，一二線(xiàn)城市房?jī)r(jià)平均跌了40%，部分三四線(xiàn)城市跌幅超50%，財(cái)富幻覺(jué)徹底破滅，大家的消費(fèi)底氣也跟著沒(méi)了。

這場(chǎng)下跌還切斷了代際財(cái)富轉(zhuǎn)移的通道。父母本想靠房子積累財(cái)富傳給子女，如今房子貶值，不僅幫不上子女，甚至可能需要子女接濟(jì)。最受傷的是80后、90后，全國(guó)約9000萬(wàn)個(gè)家庭在房?jī)r(jià)高點(diǎn)接盤(pán)，按每套房子貶值100萬(wàn)計(jì)算，這兩代人的財(cái)富損失高達(dá)9萬(wàn)億，消費(fèi)能力自然大幅下滑。

那面對(duì)這種情況，我們?cè)撛趺崔k？分享三個(gè)實(shí)用方向，幫你理清思路：

第一，認(rèn)清現(xiàn)實(shí)，轉(zhuǎn)變賺錢(qián)邏輯。靠買(mǎi)房致富的時(shí)代已經(jīng)過(guò)去，未來(lái)是靠能力賺錢(qián)的時(shí)代。如果你已有自住房，就別再執(zhí)著于炒房，把資金和精力投入到提升職業(yè)技能上，長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，這比盲目投資房產(chǎn)更劃算。多關(guān)注國(guó)家重點(diǎn)發(fā)展的新興領(lǐng)域，比如人工智能、新能源、生物醫(yī)藥等，即便不是理工科背景，也能在產(chǎn)業(yè)鏈中找到適配自己的位置，關(guān)鍵是要有一門(mén)拿得出手的一技之長(zhǎng)。

第二，調(diào)整資產(chǎn)配置思路。房子回歸居住屬性后，要學(xué)會(huì)多元化理財(cái)，比如通過(guò)國(guó)債、基金等低風(fēng)險(xiǎn)或穩(wěn)健型產(chǎn)品規(guī)劃資產(chǎn)，避免把雞蛋都放在一個(gè)籃子里，同時(shí)最重要的是保持耐心，不盲目跟風(fēng)投機(jī)。

第三，理性看待轉(zhuǎn)型陣痛。房?jī)r(jià)下跌，本質(zhì)是對(duì)過(guò)去扭曲的財(cái)富分配模式的糾偏，短期看是陣痛，長(zhǎng)期看是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的必經(jīng)之路。就像改革開(kāi)放、加入WTO一樣，每次重大轉(zhuǎn)型都會(huì)伴隨不適，但之后中國(guó)經(jīng)濟(jì)都實(shí)現(xiàn)了更大躍升，這一次也不會(huì)例外。

現(xiàn)在的你，或許會(huì)感覺(jué)錢(qián)袋子縮水、消費(fèi)更謹(jǐn)慎，這其實(shí)是轉(zhuǎn)型期的正常反應(yīng)。當(dāng)我們不再依賴(lài)房產(chǎn)增值的財(cái)富幻覺(jué)，而是靠真本事穩(wěn)定賺錢(qián)時(shí)，消費(fèi)才會(huì)真正健康起來(lái)。記住，真正的消費(fèi)信心，不來(lái)自房?jī)r(jià)高低，而來(lái)自你對(duì)未來(lái)收入的穩(wěn)定預(yù)期。等產(chǎn)業(yè)升級(jí)成功，大家工資切實(shí)增長(zhǎng)，不用刻意刺激，大家自然敢花錢(qián)、愿消費(fèi)。