30分鐘狂卷近1.5億！Biget交易所向8名用戶發律師函追討資金

4月27日，加密貨幣交易所Bitget的華語負責人謝家印在社交媒體平臺發文稱，Bitget將陸續向8個賬戶發出律師函。據悉，這8個賬戶疑似屬于相關聯的專業羊毛利益集團，在4月20日的VOXEL事件中，他們在短短30分鐘狂卷超過2000萬美元（折合近1.5億元人民幣）。謝家印還表示，追回的資金，Bitget將100%以空投形式發放給平臺用戶。

4月20日16:00-16:30期間，Bitget交易所的VOXEL/USDT合約交易對突發劇烈異動。做市商機器人出現致命漏洞，在0.0135-0.0148美元價格區間內反復撮合成交。用戶發現，發出掛單后幾乎瞬間觸發止盈，形成“零成本套利”閉環：投入100USDT本金，通過高頻買賣可在單次操作中獲利10%，重復操作后資金呈指數級增長，短時間內即可獲利數十萬美元。

Bitget數據顯示，30分鐘內該合約交易量飆升至127億美元，遠超同期比特幣全網合約交易額。部分用戶曬出賬戶截圖顯示，通過漏洞套利獲利超40萬美元。

事件發生后，Bitget迅速啟動三級應急響應：暫停提現通道，防止資產外流；凍結異常賬戶交易功能，對涉事錢包實施混合托管池隔離；通過官方賬號發布初步聲明，承諾24小時內公布處理方案。

當晚21:38，Bitget發布正式公告，將事件定性為“市場操縱”：回滾4月20日16:00-16:30期間所有VOXEL合約交易；對虧損用戶啟動空投補償計劃；封禁438個涉嫌操縱的賬戶，追回已提現資金23萬美元。

該決策引發兩極爭議：支持方認為，做市商漏洞屬于不可抗力，回滾符合《用戶協議》第12.7條“異常交易處置權”；反對方援引此前Bitget批評其他平臺處理類似事件“不專業”的言論，指責其“雙標”。

根據獨立開發者社區逆向分析，事故根源在于Bitget第三代做市系統的三重缺陷。首先，價格錨定機制失效，機器人錯誤調用歷史K線數據，將0.0135-0.0148美元誤判為合理波動范圍，未關聯現貨市場價格傳感器。其次，流動性深度模擬失真，為提升小幣種交易體驗，系統虛擬化掛單深度。當真實買單涌入時，機器人誤以為存在對手盤，持續以預設價差成交，形成“自買自賣”的死循環。最后，風控響應延遲，異常檢測模塊基于5分鐘K線監測，未能識別毫秒級高頻交易。直至總成交量突破百億閥值，人工風控團隊才介入干預。

有部分用戶指出，此次事件中，交易所既是裁判員（制定規則）又是運動員（運營做市系統），當出現技術故障時，其“最終解釋權”往往優先保障自身利益。本次回滾決策雖符合官方文本，但違背代碼即法律的加密精神。

而Bitget交易所指控8名獲利用戶涉嫌“盜竊”，能否成功也存在很大的不確定性：

從法律角度來看，漏洞源于平臺自身技術缺陷，用戶僅利用公開市場規則獲利，不構成“秘密竊取”，也沒有發生“非法入侵”。如果司法部門認定平臺的技術漏洞是導致用戶套利的主要原因，那么Bitget對用戶的刑事指控可能難以得到支持。

此外，我國對于虛擬貨幣的法律屬性界定以及相關交易的合法性，也會給Bitget的起訴帶來了極大的法律風險和不確定性。

2021年9月，央行等十部門發布《關于進一步防范和處置虛擬貨幣交易炒作風險的通知》，其中明確指出：“境外虛擬貨幣交易所通過互聯網向我國境內居民提供服務同樣屬于非法金融活動。”Bitget是一家注冊在塞舌爾的數字貨幣交易所，就該起事件來看，該交易所正在“通過互聯網向我國境內居民提供服務”，屬于“非法金融活動”。

上述通知同時指出：“參與虛擬貨幣投資交易活動存在法律風險。任何法人、非法人組織和自然人投資虛擬貨幣及相關衍生品，違背公序良俗的，相關民事法律行為無效，由此引發的損失由其自行承擔。”

因此，整體上來看，8名用戶的獲利行為，在刑事上難以構成盜竊罪或非信罪；在民事上，相關民事法律行為無效，交易所或者用戶的任何損失，都由其“自行承擔”。

更深層次來看，監管層面可能因本次事件加強對加密貨幣交易所的關注。海外加密貨幣交易所，通過互聯網向中國大陸用戶提供數字貨幣服務，一直是一個“公開的秘密”，處于監管的灰色地帶。此次大規模的套利事件或許會成為監管部門加強管控的導火索，未來，一些主要面向大陸用戶的海外數字貨幣交易所，可能面臨非法金融活動、非法經營、偷稅漏稅等方面的集中調查。