“十五五”投資4萬億，電網設備ETF（159326）高開5%，保變電氣漲停

1月16日，A股三大指數集體上漲，多重催化下，電網設備板塊大幅高開，全市場唯一的電網設備ETF（159326）開盤漲超5%，盤中交投活躍，截止9點37分，開盤不到十分鐘，成交額突破8億元，持倉股保變電氣開盤漲停，萬勝智能漲超13%，漢纜股份漲超10%，國電南瑞、雙杰電氣、長高電新、思源電氣等漲幅居前。

消息面上，國家電網1月15日宣布，“十五五”期間公司固定資產投資預計達到4萬億元，較“十四五”投資增長40%，用于新型電力系統(tǒng)建設。

此前，馬斯克在美國內部一場科技峰會上明確提出，AI超算集群、數據中心的電力需求呈爆炸式增長，高性能變壓器是能源轉換的關鍵，當前“一器難求”的局面遠超預期。

多重催化下，電網設備板塊景氣度高增。國金證券指出，全球儲能行業(yè)正開啟增長新周期，預計2026年全球儲能新增裝機將達438GWh，同比增長62%。增長動力由過去的單一新能源消納，轉變?yōu)椤癆I算力基建+能源轉型剛需+電網阻塞”的三重驅動。行業(yè)供需關系顯著改善，由去庫周期轉入補庫繁榮期，部分產業(yè)鏈環(huán)節(jié)將迎來量價齊升。

電網設備ETF（159326）是全市場唯一跟蹤中證電網設備主題指數的ETF，從申萬三級行業(yè)分類上看，指數成分股的行業(yè)分布以輸變電設備、電網自動化設備、線纜部件及其他、通信線纜及配套、配電設備為主，擁有較強的代表性。智能電網權重占比高達88%，特高壓權重占比高達65%，均為全市場最高。