銀行“卷利率”大戰再起，儲戶為0.5%利差不惜跨越千里存錢

12月以來，銀行人的朋友圈早已開啟“刷屏模式”，一邊是中小銀行客戶經理吆喝著“新資金專屬1.9%利率”，一邊是國有大行員工推送著“財富管理專屬服務”。其實2026年銀行“開門紅”這場年度金融大戲早在10月份已拉開帷幕。

銀行“開門紅”卷瘋了，“存款特種兵”再上線

早在2025年10月，寧波東海銀行就打響了2026年開門紅的“第一槍”，隨后北京農商銀行、珠海農商銀行等陸續召開動員大會，到11月，全國多數銀行已全面啟動相關活動。不同類型銀行的攬儲策略呈現出鮮明分化，形成“大行走高端，中小行拼實惠”的格局。

國有大行作為行業風向標，此次并未加入利率戰。工商銀行在售的3年期個人大額存單起存門檻高達100萬元，年利率僅1.55%，5年期整存整取利率更是低至1.3%，且多家大行已集體停售5年期大額存單，轉而發力財富管理。工行某支行理財經理向巴倫中文網表示，今年銀行的目標是重點推“存款+理財+保險”組合套餐，存款不再是唯一考核指標。針對資產50萬元以上客戶，提供免費理財咨詢和基金申購費1折優惠，試圖通過綜合服務提升客戶粘性。

股份制銀行則采取“中庸策略”，僅個別分行小幅調整利率。浦發銀行石家莊分行將3年期定存利率從1.55%調至1.75%，江蘇銀行上海分行同步上調至1.85%……

最熱鬧的當屬城商行和農商行，它們成為高息攬儲的主力軍。杭州銀行12月初上調利率，20萬元起存的新資金3年期定存利率達1.9%，非新資金則為1.8%；盛京銀行推出“特色享存”產品，1萬元起存1-3年期利率分別為1.65%、1.75%、1.85%，100萬元起存3年期利率更是沖到1.9%；吉林銀行的“吉享存A款”堪稱“性價比之王”，1000元起存3年期利率就達2.0%，較此前上浮25個基點。此外，楊凌農商銀行、威海銀行等也紛紛跟進，部分村鎮銀行1年期特色存款利率甚至高達2.2%。

除了利率上浮，實物禮品仍是中小銀行的“標配”。湖北銀行推出“存款享好禮”，新戶存定期1萬元以上可兌換米面糧油，老客戶推薦新戶，雙方有禮；日照銀行則用微信立減金和積分兌換吸引客戶，新老客戶均可參與。不少銀行還設置了“利率+禮品二選一”模式，讓儲戶有更多選擇。

從市場反饋來看，中小銀行的高息策略短期內成效顯著。吉林銀行“吉享存A款”推出首日，1000元起存的3年期產品就被搶購一空，單日新增存款超億元；杭州銀行上調利率后，存款申請量激增30%-50%，部分網點出現排隊辦理的場景；鐘祥農商銀行石城支行僅5名員工，通過社交媒體推廣高息存款，成功引流他行存款310萬元。

招聯首席研究員董希淼分析，“利率差是關鍵驅動力?！碑斍皣写笮?年期定存利率普遍在1.25%左右，中小銀行最高可達2.0%，10萬元存3年，利息差距最高達2250元，對利率敏感型儲戶吸引力十足。數據顯示，當利率差達0.5%時，儲戶遷移率升至65%，這也是中小銀行敢于逆勢加息的核心原因，但這種效果更多集中在短期。

某城商行內部數據顯示，高息吸引的客戶中，僅28%會長期留存，其余多為“存款特種兵”，一旦其他銀行推出更高利率，便會果斷“搬家”。更值得警惕的是成本壓力，當前商業銀行凈息差已降至1.42%的歷史低位，國有大行更是低至1.31%，中小銀行每提高10個基點存款利率，年化成本就增加約0.15%，長期可能陷入“高息攬儲→息差收窄→利潤下滑”的惡性循環。

除了線下戰場外，社交平臺成為這場開門紅的“第二戰場”，銀行員工與儲戶的真實聲音在此匯聚，勾勒出這場金融博弈的眾生相。銀行員工的朋友圈一半是“戰績”，一半是“壓力”。“人均攬儲300萬，完不成扣績效”“每天開會到深夜，周末還要跑社區”，類似的吐槽在抖音、微信朋友圈屢見不鮮。

某股份制銀行客戶經理在社交平臺透露，她的“開門紅”任務包括普惠貸款3000萬元、存款1億元，需要她每天早6點半起床，晚上9點下班，每周才能成功開發一個高凈值客戶。更有員工無奈表示，為了完成指標，不得不“自掏腰包”補貼客戶，私下提高實際利率。

與銀行員工的焦慮形成對比的是儲戶的“精打細算”。小紅書、抖音上，“存款特種兵攻略”刷屏，有儲戶跨越1100公里跨省存錢；也有儲戶發帖“求高息存款”，一小時內就有十幾位客戶經理在帖子下面評論聯系，利率報價不乏有2開頭。一位儲戶向巴倫中文網坦言，現在存錢也要“貨比三家”，如果是老銀行則通過手機銀行比價，如果是新銀行則是聽朋友推薦有好的產品，最終哪家利率高就選哪家。

有趣的是，傳統禮品營銷的吸引力正在下降。不少儲戶在銀行的攬儲廣告下評論區，“送米送油已經打動不了人了，不如直接提高利率實在?！卑殡S利率下降，儲戶開始更關注實際收益和資金流動性，對捆綁銷售的保險、基金產品興趣有所減少。

數字化和KPI正在重新定義“最長開門紅

與往年相比，2026年銀行開門紅呈現出顯著差異，這場年度營銷活動正在經歷深刻變革。巴倫中文網總結出了以下三點不同：

一是啟動時間創下“最早紀錄”是最直觀的變化。傳統開門紅多在12月啟動，次年1-3月發力，而2026年的開門紅從10月就開始預熱，11月全面鋪開，時間跨度從“季度沖刺”拉長至“5個月持久戰”?！伴_門紅的門幾乎沒關上過”，成為不少銀行人的調侃，年底收官與年初沖刺無縫銜接，營銷周期大幅延長。

二是策略分化進一步加劇。以往“清一色高息+禮品”的模式不復存在，國有大行徹底告別規模競賽，轉向財富管理和綜合金融服務，中收指標占比提升至30%以上；中小銀行則堅守“價格戰”，通過利率上浮和豐厚禮品爭奪客戶；股份制銀行則在兩者之間尋找平衡，兼顧存款規模與中間業務收入。這種分化背后，是存款利率市場化改革的深化，銀行定價自主性顯著增強。

三是營銷渠道全面數字化。線下“敲鑼打鼓”的動員儀式減少，社交媒體成為主要戰場。銀行員工通過朋友圈、抖音、小紅書發布產品信息，儲戶在線上比價、交流攻略，線上獲客成本比線下活動降低60%。例如寧波銀行推出北京區針對新資金的階段性利率上浮活動：存入20萬元以上1年期的新資金，利率最高可上浮至1.6%；存入5萬元以上3年期的新資金，利率最高可上浮至1.85%。

盡管開門紅開局熱鬧，但銀行在推進“開門紅”的過程中也面臨著諸多往年少見的困難。首先是員工“疲勞綜合征”凸顯。長達5個月的營銷周期，疊加層層加碼的考核指標，讓基層員工不堪重負。“省行定10萬指標，到支行變成20萬”，這種“層層加碼”的現象普遍存在，不少員工吐槽“開門紅成了全年紅”，離職率有所上升。更有員工吐槽，一天要參加2-3場會議，周末還要培訓檢討，身心俱疲。

凈息差壓力更是成為銀行的“緊箍咒”。在利率市場化背景下，國有大行主動壓降高成本存款，中小銀行卻不得不通過加息攬儲，導致負債成本高企。部分中小銀行已出現“存貸倒掛”現象，存款成本高于貸款收益，盈利空間被嚴重擠壓。為控制成本，多家銀行被迫下架5年期定存產品，對3年期產品設置金額上限。

隨著客戶金融化教育以及對低利率敏感度提升導致許多銀行營銷失效。儲戶的比價能力和議價能力大幅提升，通過第三方平臺實時對比利率，跨城跨省套利成為常態，傳統“存款送禮”模式吸引力下降。更有儲戶利用銀行信息不對稱，主動向客戶經理“要優惠”，倒逼銀行提高實際利率，進一步推高成本。

此外，銀行數字化轉型“夾生飯”問題突出。銀行投入大量資源開發線上渠道，但實際效果不及預期。老年儲戶占存款客戶的40%以上，對數字化服務接受度低，銀行仍需維持“線上+線下”雙軌運營，對于銀行而言，多出來的是運營成本和人工成本，內部數據割裂所形成“數據孤島”，導致精準營銷難以實現，遇上老年客戶，AI營銷系統使用率大幅降低，淪為“面子工程”；對于員工而言，由于銀行沒有明確劃分兩端客戶源的KPI界定，因此他們需要分散精力顧及兩頭，沒有辦法專精一端的客群。

當然，2026年銀行開門紅的提前啟動既是行業應對考核壓力的必然選擇，也是存款利率市場化改革深化的縮影。對于銀行而言，應摒棄“唯規模論”，優化考核機制，平衡短期業績與長期發展，銀行之間的競爭已不僅僅局限于利率之爭；對于儲戶而言，高息產品值得關注，但需警惕“高息陷阱”，堅持“安全性、收益性、流動性”三原則，分散配置資金風險。這場開門紅的博弈，最終考驗的是銀行的經營智慧和可持續發展能力。

正如董希淼所說，銀行要實現長期穩健發展，核心在于從戰略上擺脫對短期規模沖刺的路徑依賴，并通過激勵約束機制改革將這一戰略傳導至基層，將“開門紅”從一個短期營銷戰役，轉變為銀行全年服務客戶、創造價值的自然起點，最終實現規模、效益和質量的動態平衡。（作者｜李婧瀅，編輯｜劉洋雪）