即墨旅投發(fā)行5億元項目收益票據，延期超2年仍有10億元資金缺口

青島熱搜網獲悉，9月28日“青島市即墨區(qū)城市旅游開發(fā)投資有限公司2025年度第四期中期票據（項目收益）發(fā)行情況公告”發(fā)布。

公告稱，青島市即墨區(qū)城市旅游開發(fā)投資有限公司于2025年9月26日發(fā)行了青島市即墨區(qū)城市旅游開發(fā)投資有限公司2025年度第四期中期票據（項目收益），簡稱25即墨旅投MTN004(項目收益)，該項目實際發(fā)行總額為5億元，發(fā)行利率為2.7%，起息日為2025年9月29日，期限為3+2+2年，兌付日為2032年9月29日。

本期中期票據（項目收益）募資說明書顯示，募資擬全部用于置換發(fā)行人前期發(fā)行項目收益票據——于2022年10月22日發(fā)行的“22即墨旅投MTN001(項目收益)”總額5億元，利率3.40%，募資用途為龍王河人才綜合體項目(一期)。

龍王河人才綜合體項目(一期)計劃總投資267241萬元，其中資本金為117241萬元，占總投資43.87%，資本金已到位，為自籌；已發(fā)行22即墨旅投MTN001（項目收益），發(fā)行規(guī)模5億元，全部用于龍王河人才綜合體項目(一期)，除前述債券融資不存在其他存續(xù)債務融資；該項目尚未形成回款，綜上，龍王河人才綜合體項目(一期)預計資金缺口為10億元。

青島熱搜君查詢該項目首期發(fā)行材料發(fā)現(xiàn)，“22即墨旅投MTN001(項目收益)”中明確項目建設期預計24個月，起止時間為2021年8月-2023年7月，預計2023年8月正式投入運營。本次募資說明中對該項目延期解釋為——受公共衛(wèi)生事件影響項目建設施工過程出現(xiàn)停工，故完工日期延后。預計2026年上半年項目全面投入運營，配套商業(yè)正式開放項目規(guī)劃指標。預計2026年1月產生租金收入，2027年1月達到預期出租率。

也就是說，該項目正式投運與原計劃相比延后2年4個月。已延期28個月的項目，自籌資金數、資金缺口數仍與2022年募資時完全一致，資金缺口仍為10億元。

青島熱搜君還注意到，在該項目2022年募資時測算“存續(xù)期內產生的凈現(xiàn)金流為200899.96萬元；但是本次測算凈現(xiàn)金流變?yōu)?87949.71萬元，時隔近3年在項目未建成情況下，凈現(xiàn)金流已減少超1.29億元。

青島市即墨區(qū)城市旅游開發(fā)投資有限公司（簡稱：即墨旅投）為國有企業(yè)，100%控股股東為青島市即墨區(qū)國有資產運營服務中心，實控人為青島市即墨區(qū)人民政府。熱搜君查詢發(fā)現(xiàn)，截至9月24日及子公司待償還境內直接債務融資余額114.09億元，其中短期融資券10.00億元，中期票據28.54億元，定向債務工具16.57億元，企業(yè)債1.98億元，私募公司債57.00億元，發(fā)行人待償還境外債券2.72億人民幣+2.817億美元。

熱搜君調取即墨旅投025年半年度合并資產負債表發(fā)現(xiàn)，其今年上半年6個月的時間，資產總計比去年末減少約6.53億元，其負債總計卻增長約5.57億元，最終所有者權益6個月時間減少約12.10億元，與去年末相比降幅約6.70%，即墨旅投的國有資產保值情況值得關注！

（本文文字部分由青島熱搜君原創(chuàng)，感謝青島熱搜網提供算力支持，轉載請注明）

#青島##即墨##即墨同城##即墨區(qū)##即墨國企##債市##中期票據##城投債##青島頭條##青島熱搜#

即墨區(qū)旅投公司發(fā)行5億元中票，將全部用于置換2022年發(fā)行的項目收益票據-青島熱搜網