紅包行情：滬指漲1.4%，4600股飄紅，年前上車良機

果不其然，咱媽在春節前最后一個交易周的首日，給大家發紅包了。

今天三大指數集體飄紅，超過4600只個股上漲，創業板指更是大漲近3%，妥妥的年前紅包行情。

在盤面上，市場熱點輪動速度較快，全市場超4600只個股上漲，從板塊來看呈現出科技與周期共振的局面。

其中AI應用端持續拉升，化工板塊反復活躍，光伏概念表現活躍，算力硬件概念集體走強，易中天里面的天觸及20cm漲停創歷史新高。

而商業航天概念局部走高，里面都是新面孔長得比較好，而油氣股走勢較弱。

其中AI硬件這塊，今天漲得最好的像光模塊這些，直接原因是海外幾家頭部云廠商近期披露的資本開支計劃。

確實給市場提了氣。它們2026年在AI算力建設上的合計投入，預計會達6600億美元，同比大幅增長約60%，主要用于AI算力建設。

這種級別的投入，最先傳導到的就是上游核心硬件，像光模塊這類產品，作為數據中心內部和設備間高速互聯的關鍵部件，其需求與云巨頭的資本開支周期綁定得非常緊。

所以未來幾年，從800G到1.6T甚至更高速率的產品迭代和放量，會是一個比較確定的需求，我前幾天還聽幾個做電子產品的說，光模塊廠商春節都不放假的，而且企業擴張速度非常快，從每年入職人數就可以預見。

效果還不錯，解決了AI視頻在口型、動作連貫性上的老毛病，讓AI漫劇、AI短劇這類應用進一步加速商業化。

因為用AI生成視頻，之前的工具和這個來對比，雖然輸出的最終效果還不錯，但是這里Seedance2主要是他的成本便宜，同時視頻良率很高，以前是一個指令給到后，AI生成10個視頻，里面有2個可以用的，那種成本就非常高，但是這次是10個里面大概6個可以用，那么對于生產商來說，成本是大大降低。

同時中午，視察亦莊產業園的消息傳來，受此刺激，AI板塊迎來日內的第二把火。其中，智譜，單日飆漲超36%，其自1月8日港股上市以來，剛好滿月，彼時的開盤價是120港幣，今天收盤價是276港幣，已經漲超130%了。

但從市場角度來看，AI應用方向在此前經歷短線整理后再度走強，并且在情緒回暖的節點中與指數形成一定的共振，預計板塊整體后市仍存進一步沖高之空間。

一個典型的例子，某化工龍頭公司前幾天剛剛宣布，上調主力分散染料產品的價格，漲幅超過50%。

這種由產品漲價直接驅動、能直接計算出確定性利潤的邏輯，對于市場來說非常有吸引力，這里就拿2025年2024年一些化工漲價的個股來看，哪個不是大牛股。

由于上周五晚上，黃金、白銀已經大幅反彈，因此今天A股的有色上漲是預定好了的，下圖，是從這輪調整之初的1月30日至今，黃金、白銀、A股有色、美股黃金股，四者的走勢圖，今天A股有色反彈超2%，但區間內仍然回撤了14個點左右，差不多就是金價跌幅的2倍，而白銀的波動率，明顯更大。

最后，就是太空光伏，主要是特斯拉正計劃在美國多個州選址，大舉擴張太陽能電池制造產能，他還預測太空將成為未來部署AI基礎設施的首選之地，因其太陽能發電效率遠超地面，打開太空光伏的想象空間。

而我們國內頭部光伏設備廠商具備極強的高效迭代和快速響應能力，有望躋身特斯拉和SpaceX等相關設備供應鏈，所以最近也是在這種宏大的敘事之下，持續強勢的催化點。

言而總之。

在單日反彈后，不必過度興奮，而在前所未有的低利率環境下，在再融資等政策優化的背景下，市場會持續獎勵那些，用正確的姿勢，擁抱優質股權投資大時代的人，但并不是所有人、所有風格的操作和炒作，都能雨露均沾。