尾盤，資金搶籌！AI總龍頭傳來重要消息——道達投資手記

今天，A股三大指數集體走強。

截至收盤，上證指數上漲0.95%，收復4000點關口；深證成指、創業板指數分別上漲1.61%、2.36%。

市場成交額達到2.40萬億元，較昨日放量2337億元。個股漲跌幅的中位數為上漲0.63%。

盡管上證指數還未回到3月上旬雙底的底部，但市場平均股價已經回到了3月13日的點位，說明大多數個股在本輪反彈行情中得到了大幅修復。

今天，市場出現了幾個比較積極的信號。

首先，繼創業板指數創2024年以來的新高之后，深證成指今天也創下了新高。

其次，中證500、中證1000、國證2000三個寬基指數均回到了今年2月-3月的箱底。

上述五個指數的走勢，對其他寬基指數會有帶動作用。

最后，尾盤有資金搶籌，上證50、滬深300、中證500的相關ETF均大幅放量。

達哥之前預期，本輪反彈的時間有望達到21個交易日左右。由以上現象來看，達成這一目標的概率比較大。

今天大盤跳空上漲，一般來說短線仍有上行動力，接下來重點關注3月上旬雙底4050點附近的壓力。

今天下午，資金先壓AI搶新能源，再壓新能源搶AI，最后兩者均獲得資金的大幅關照。這可能與中東局勢的消息有關。

據央視新聞報道，相關消息人士表示，美國和伊朗代表團將于本周晚些時候在巴基斯坦伊斯蘭堡進行談判。盤后最新消息顯示，美伊下一輪談判可能于本周或下周初舉行。

最近一個月，中東局勢的消息擾動投資者神經，但回過頭來看，成長股反而迎來了重要的上車機會。尤其是好股票，要守得住，不要在市場過度擔憂時“打折”賣出。

今天，中金財富發表文章稱，多家機構對2025年投資者的盈虧數據做了拆解，發現不賺錢的投資者有兩個明顯特征：一是資金體量偏小，二是交易頻繁。“慢牛不賺錢”的本質，是投資者過往的交易投機經驗，與全新慢牛生態之間的錯配。

達哥認為，上述觀點非常有道理。資金量小，出于賺快錢的心理導致頻繁交易，最終賺不了多少錢。不知道大家怎么看？歡迎大家留言。

板塊方面，AI硬件與鋰電比翼齊飛。

AI硬件方面，多個分支的龍頭股、核心股創下本輪新高，比如光模塊、存儲、碳化鎢刀具、光芯片、液冷、磷化銦、電源、光隔離器、CCL、OCS、DCI、PCB設備等。

這些核心股、龍頭股創下新高，不斷引領同一分支板塊的個股上漲，并帶動其他未創新高的分支板塊上漲。

近期AI硬件行情火熱，開始出現了機構“追光”的現象。

梳理重點主觀私募的產品月報發現，電子、通信位居五大重倉行業之列。隨著AI硬件行情的升溫，達哥相信“追光”的機構會開始增多。

近日傳來了重倉消費的機構開始向AI“投降”的消息。盡管該機構表示“投降”系誤讀，但持倉權重確實在向科技方向進行結構性微調。

盤后，傳來重要消息。A股AI總龍頭中際旭創公告稱，經向深交所申請，公司將2026年第一季度報告披露時間提前至4月17日，也就是4月16日收盤后發布。此前，中際旭創一季報的預約披露時間為4月24日。

社交平臺上，有不少投資者表示，“我要驗牌”的時間提前了；也有不少投資者認為，“好學生”都是早早地交作業，一季報披露時間提前可視為利好。

近期，光通信板塊表現強勢，機構也看好。

比如，中信建投表示，AI算力產業鏈已進入下游需求倒逼上游產能的深度爆發期。亞馬遜一季度AI年化營收突破150億美元，證明了云巨頭在AI應用端已建立起較強的商業變現能力與確定性；上游核心光學組件巨頭Lumentum產能可能很快提前售罄至2028年，則揭示了底層硬件支撐的緊缺與建設周期之長。

中信建投進一步表示，這種從云端軟件營收增速到硬件基礎設施長達數年的訂單鎖定，構成了當前AI行業最為堅實的景氣循環閉環。全球光通信行業未來五年有望持續保持高增長態勢。

在細分領域方面，中信證券看好電子布，并將預期再度上修。

中信證券表示，這一輪電子布漲價彈性及持續性將明顯超出市場預期。特種布在主動補庫大周期下將釋放明顯價格彈性；傳統布在低庫存及供需偏緊下，價格高度有望突破前高。我們重點推薦所有電子布公司。

重點推薦某行業的所有公司，這種措辭在券商研報中是比較罕見的。

鋰電方面，漲價線與業績線雙雙爆發，寧德時代創下歷史收盤新高。

本輪鋰電板塊的行情，與去年至今漲價帶來的業績兌現有關，也與能源安全有關。

從行情表現來看，鐵鋰、DMC、FEC、VC、鋰礦等品種的相關個股表現強勢，均為漲價品種的業績兌現或對業績預期的炒作。

來看今天的消息面。

1.海關總署公布今年3月我國貨物貿易進出口數據。其中，集成電路出口金額同比大增84.92%，較前兩月72.6%的增速進一步攀升。

2.近日，國務院辦公廳印發《關于健全藥品價格形成機制的若干意見》。其中提到，對創新程度高、臨床價值大的高水平創新藥，支持在上市初期制定與高投入、高風險相符的價格，在一定時期內保持價格相對穩定。

該消息利好創新藥板塊。

3.央行4月15日將進行5000億元期限為6個月的買斷式逆回購操作。

最后，達哥作一個總結：反彈行情繼續演繹，后市關注大盤4050點附近的壓力測試情況。從AI硬件的行情來看，核心、龍頭相互刺激，輪流表現，市場進入到AI成長股及業績股的好賺錢階段。板塊方面，繼續關注AI硬件各分支的龍頭股、核心股，以及鋰電業績線。

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（張道達）

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