停火背后，美國真正的死穴

來源：南風窗

作者 | 榮智慧

編輯 | 向現(xiàn)

唯物的中國芯片產(chǎn)業(yè)深度觀察

美國和伊朗確認停火兩個星期，將圍繞伊朗提出的“十點和平計劃”進行談判。

經(jīng)過1個多月的美以空襲，伊朗已有近2076人喪生，軍事抵抗依然頑強。伊朗對以色列和海灣阿拉伯鄰國的持續(xù)打擊、封鎖霍爾木茲海峽已經(jīng)導致地區(qū)動蕩和全球經(jīng)濟震蕩。

伊朗為生存而戰(zhàn)，而美國在為“虛榮”而戰(zhàn)。就在宣布停戰(zhàn)的當天，特朗普還在社交媒體放狠話“今晚整個文明將滅亡，永遠無法復活”。

為了繼續(xù)支撐的特朗普“豪言壯語”，美軍已下令從全球多個地區(qū)調(diào)撥“增程型聯(lián)合防區(qū)外發(fā)射空地導彈”（JASSM-ER），其射程超過960公里，庫存總量約2300枚，調(diào)撥后僅剩425枚供全球其他地區(qū)使用。

自從2月28日美國和以色列對伊朗發(fā)起大規(guī)模軍事行動，美國的軍備庫存逐漸“見底”：彈藥庫存告急，產(chǎn)能跟不上消耗。

“戰(zhàn)斧”快速消耗令美官員擔憂

特別是2023年至2025年中國連續(xù)出臺針對鎵、鍺、銻及稀土的出口管制措施后，美國軍工巨頭的生產(chǎn)線遭遇了前所未有的“入不敷出”危機。

美軍的介入行動因彈藥缺乏、產(chǎn)能薄弱而顯得“雷聲大雨點小”。這場彈藥危機的根源，除了采購計劃保守，也在于美國缺少不起眼的“工業(yè)維生素”——鎵、鍺、銻、稀土。

中國在這些關(guān)鍵礦產(chǎn)資源領(lǐng)域形成的護城河，某種意義上獲得了對全球沖突熱點的“軟調(diào)控權(quán)”。

這也是4月1日美國軍事供應商帕蘭蒂爾首席技術(shù)官希亞姆·桑卡爾接受采訪時發(fā)出警告的真正原因。他說：“（如果）真跟中國打，美軍武器只夠撐8天。”

工業(yè)維生素，美軍斷供

在現(xiàn)代戰(zhàn)爭中，鎵、鍺、銻和稀土，也叫“工業(yè)維生素”，雖然用量不大，但缺了它們，整個武器系統(tǒng)就會營養(yǎng)不良。

鎵，主要用于氮化鎵和砷化鎵半導體，它就像雷達的“眼睛”。

F-35戰(zhàn)斗機、愛國者-3導彈、宙斯盾艦、電子干擾機等，都離不開氮化鎵，它能讓雷達探測距離更遠、功率更高，而且體積更小。美軍所有的尖端雷達都計劃使用氮化鎵。據(jù)公開數(shù)據(jù)估算，每架F-35及相關(guān)配套設(shè)備，需要消耗10—15千克的高純鎵。

而美國本土原生鎵產(chǎn)量幾乎為零，假如完全斷供，下一代雷達生產(chǎn)線就會停工。

鍺，是紅外透射性能最好的材料，能讓士兵“黑夜視物”，是夜間作戰(zhàn)的“眼睛”。

光纖通信/圖源：圖蟲·創(chuàng)意

“標槍”反坦克導彈、紅外熱成像儀、偵察衛(wèi)星的光學鏡頭都需要它。美國雖有一定的礦藏，但提煉成本極高，嚴重依賴進口，目前的戰(zhàn)略儲備僅夠支撐短期戰(zhàn)爭。

銻是制造子彈、炮彈和導彈底火的關(guān)鍵成分，也是鉛銻合金的硬化劑——相當于“助推劑”。缺少銻，鉛彈頭會因為太軟而無法保持飛行精度。在目前的地區(qū)沖突中，彈藥消耗量是最大的，呈幾何數(shù)級增長。

美國沒有本土銻礦，當下的缺口是全方位的，美軍正研究如何從舊汽車的電瓶中回收銻來解決燃眉之急。

稀土也叫“系統(tǒng)心臟”，特別是重稀土，關(guān)系到武器的微型化和精確度。像M1A2坦克的激光測距儀、弗吉尼亞級核潛艇的靜音電機、聯(lián)合直接攻擊彈藥的舵機磁體都要用它。

稀土礦/圖源：視覺中國

一架F-35制造過程大概需要417千克稀土材料，機體本身含有約20—40千克稀土永磁體；一艘核潛艇需要4噸。雖然美國已經(jīng)重啟了芒廷-帕斯礦場，但分離加工技術(shù)依然掌握在中國手中，也就是說，美國的礦石要運往中國加工后再運回去，屬于“單向依賴”。

這幾樣“工業(yè)維生素”，話語權(quán)均在中國。

中國是全球最大的鎵、鍺、銻和稀土生產(chǎn)國。據(jù)新華網(wǎng)報道，鎵產(chǎn)量約占全球90%以上；近10年中國累計供應全球68.5%的鍺；銻產(chǎn)量約占全球60%，精煉產(chǎn)能約占80%，即使是在俄羅斯、塔吉克斯坦開采的銻礦石，也要運到中國進行加工；稀土供應量約占全球70%，在萃取分離的工業(yè)化規(guī)模和成本控制上具有顯著優(yōu)勢。

由于美國政府自2022年10月開始，多次收緊對中國先進計算芯片和半導體制造設(shè)備的出口管制，中國隨之密集出臺了鎵、鍺、銻及稀土的出口管制政策，從“原材料端”進行對等反制。

在美國政府多次收緊對中國先進計算芯片和半導體制造設(shè)備的出口管制后，中國隨之密集出臺了鎵、鍺、銻及稀土的出口管制政策

2023年鎵、鍺和稀土實施出口許可制，2024年銻也開始實施出口管制。2025年11月，這些管制政策宣布暫停直至2026年11月，但在民用方面維持著嚴苛的“許可”制度，軍事用途的申請依然被禁止。

2026年3月，鎵、鍺和稀土的價格飆升，銻經(jīng)歷了2025年的高位回落后、3月底觸底反彈，這些原材料漲幅少則30%，多則100%，即使美國已緊急通過《國防生產(chǎn)法》向國內(nèi)企業(yè)注資（如向美國銻業(yè)公司投資2700萬美元），但產(chǎn)能釋放還需要時間，遠水難救近火。

日本，盟友變成提款機

日本對這四類礦產(chǎn)的依賴程度，甚至超過了美國。

作為資源極度匱乏的國家，日本的“加工貿(mào)易”模式，使它對中國的原材料高度依賴。

日本是全球最大的高純鎵消費國，每年消耗100—150噸，約占全球需求的40%。其中，70%直接從中國進口，其余靠國內(nèi)回收。住友電工的氮化鎵外延片世界一流，主要用于5G或6G基站、電動汽車逆變器。

日本海上自衛(wèi)隊的FFM多功能護衛(wèi)艦和宙斯盾艦上的雷達大量使用氮化鎵，單臺大型雷達對高純鎵的需求以千克級計算。一旦斷供，生產(chǎn)線會在3個月內(nèi)停產(chǎn)。

直徑2英寸（50.8 mm）的氧化鎵晶圓/圖源：視覺中國

鍺的消耗量，日本約占全球的15%—20%，年需求量約15—25噸。其約6成從中國進口，部分從俄羅斯進口。高純鍺的短缺會直接重創(chuàng)日本的精密光學儀器產(chǎn)業(yè)，導致索尼、尼康等企業(yè)的專業(yè)影像傳感器交貨期大幅度延長。

日本進口銻，主要是作阻燃劑和鉛蓄電池硬化劑。日本是全球電子氟化液和封裝塑料的主導者，銻作為阻燃劑幾乎存在于所有電子產(chǎn)品的塑料外殼中，每年需求約1萬噸。

中國供應了日本90%以上的三氧化二銻及金屬銻。

至于稀土，日本用的比較多的是釹鐵硼永磁體，汽車巨頭豐田、本田的混動及純電電機也要添加鏑和鋱來提高耐高溫性能。日本年消耗稀土約2萬噸，雖然通過投資澳大利亞的萊納斯鎖定了部分輕稀土產(chǎn)能，但重稀土（鏑和鋱）對中國依賴程度接近100%。

可以說，隨著中國對這四類礦產(chǎn)的出口政策的收緊，即使日本通過了580億美元的巨額防衛(wèi)預算，但由于原材料不足，其軍事擴張基本處于“嚴重休克”狀態(tài)。

日本開采海外深海稀土資源/圖源：視覺中國

尤其中國限制出口稀土，日本部分高端導彈（如遠程巡航導彈）的年產(chǎn)量僅能維持在兩位數(shù)，遠低于它宣稱的“應對區(qū)域沖突所需的數(shù)千枚規(guī)模”。同時，由于日本承擔著亞洲區(qū)F-35總裝與檢查中心任務(wù)，稀土供應卡住后，日本不僅無法如期擴編機隊，連現(xiàn)役機群的任務(wù)妥善率（Mission Capable Rate）也因零配件短缺而下降。

日本防衛(wèi)省原計劃在2028年前建設(shè)130個大型彈藥庫，隨著銻價飆升，原定預算額度現(xiàn)在只能買到60%的預定彈藥量。所謂的彈藥“國產(chǎn)化”，和印度所說的氮肥“國產(chǎn)化”一個“意思”——其實就是不算原材料可以100%國產(chǎn)，算上需要從中國進口的原材料，那“國產(chǎn)化”的比例其實相當有限。

本來，日本靠“美日安全同盟”托底：自己不夠，大不了跟美國要點兒，事實是，它成了美國的“提款機”。

最近一個月，美軍在美以伊戰(zhàn)爭中消耗了大量“戰(zhàn)斧"導彈和攔截彈，現(xiàn)在反向要求日本提供半導體原材料和彈藥，讓日本原本就十分薄弱的軍事擴張計劃雪上加霜。

從技術(shù)優(yōu)先，到材料優(yōu)先

近年，美國頻繁搞貿(mào)易戰(zhàn)、關(guān)稅戰(zhàn)，搞先進芯片、先進技術(shù)的出口管制，引發(fā)一系列的“對等管制”——美國禁止下游先進技術(shù)產(chǎn)品的出口，中國同時禁止上游原材料的出口。

這也改變了全球軍備的競爭模式。以前拼尖端技術(shù)、實驗室設(shè)計，現(xiàn)在拼礦產(chǎn)加工。

其實，有上游的原材料，下游產(chǎn)品總歸可以做出來，頂多有個時間早晚問題。但沒有原材料，下游技術(shù)再先進也很難把產(chǎn)品“憑空”變出來。

這樣看，掌握原材料、資源和完整加工鏈的國家，在常規(guī)武器的成本控制和量產(chǎn)速度上，將獲得絕對的話語權(quán)。

而缺乏資源和完整加工鏈的國家，比如西方陣營，一方面可能減少使用、甚至不使用含稀土、鎵、鍺的“減配”武器，以犧牲部分精度和隱身性為代價，換取可大規(guī)模量產(chǎn)的“易消耗品”；一方面與“盟友”聯(lián)手，加速建立“去中國化”的供應鏈，但勢必面臨5到10年的技術(shù)空窗期。在此期間，西方陣營的軍備擴張可能處于極其脆弱的窗口期。

美國華盛頓拍攝的國會大廈/新華社記者 李睿 攝

另外，“武器回收工業(yè)”可能崛起。從報廢的雷達、電機中提取微量鎵、稀土，會成為維持“戰(zhàn)爭機器”的續(xù)命手段之一。

這也解釋了特朗普為何在宣布軍事行動“暫停”的同一時間，火速派出商務(wù)部長霍華德·盧特尼克前往利雅得和阿布扎比。

表面上看，特朗普是在協(xié)調(diào)中東盟友的戰(zhàn)時角色分配，實際上是緊急敲定一筆涉及沙特旗艦礦業(yè)公司Ma'aden的稀土精煉與磁體制造協(xié)議、一筆涉及阿聯(lián)酋的稀土和鎵的戰(zhàn)略合作框架。

戰(zhàn)爭爆發(fā)前，2026年1月，特朗普曾下達行政令，要求美國及其盟友在180天內(nèi)建立不依賴中國的稀土供應鏈，否則將面臨關(guān)稅懲罰。

也就是說，拋開供應鏈的長期建設(shè)不談，美國要的是“戰(zhàn)時應急脫鉤”：搞到足夠的替代品，撐過眼前這一仗再說。