中國人保黨委委員、人保財險黨委書記張道明：預計2026年新能源車出險率下降趨勢延續 個人非車險保持兩位數以上的保費增速 　　

　　中國網財經3月27日訊 今日下午，中國人保召開2025年度業績發布會。中國人保黨委委員、人保財險黨委書記張道明表示，2026年，預期公司車險發展同步市場；個人非車險保持兩位數以上的保費增速；法人業務與GDP增速相當；政策險保持份額與規模穩定；整體保費增速與GDP增速基本同步。綜合起來看，預計2026年新能源車險出險率下降趨勢還會延續，綜合成本率將進一步改善，盈利水平將進一步提升。2026年非車險“綜合治理”成效將率先在企財險、雇主險、安責險等險種的綜合費用率上體現，上述險種綜合費用率預計同比下降2個百分點以上。

　　預計綜合成本率保持穩定并持續領先行業

　　張道明表示，在正常年景下，2026年公司車險綜合成本率與2025年保持基本穩定，非車險實現承保盈利，整體承保利潤保持穩定增長。未來幾年，公司將堅持高質量發展方向不動搖，預計綜合成本率保持穩定并持續領先行業。

　　在路徑舉措上，公司將從以下五個方面重點切入，打造更高質量、更可持續的經營業績。一是向合規要效益,堅定不移落實“反內卷”部署要求,帶頭推進車險“報行合一”和非車險綜合治理，營造良好的盈利環境。二是向增長要效益，把握戰略機遇，強化業務布局，推動盈利險種加快發展。三是向管理要效益，推進核保核賠制度建設，加強承保風險選擇，深化業務結構調整，構建高質量業務組合。四是向科技要效益，深入推進數智化轉型，優化運行機制，支持降本增效、降賠減損，持續壓降經營成本。五是向風控要效益，強化風險減量服務，總結已經取得成效的風控模式，在全系統復制推廣、更快見到成效。

　　新能源車險綜合成本率將進一步改善

　　張道明表示，2025年公司車險取得了優異的業績，主要得益于以下幾個方面，一是堅決落實車險“報行合一”，積極發揮頭雁作用，帶頭規范市場秩序，合規經營能力不斷提升；二是充分發揮風險識別和定價優勢，加強渠道布局和銷售隊伍建設，優質業務獲取能力不斷提升；三是大力提升服務質效，強化智能應用和成本管控，理賠服務能力不斷提升。2026年，公司將繼續鞏固車險經營優勢，進一步提升精準定價，優化業務結構，強化成本管控，加強理賠服務，預計2026年車險綜合成本率將與2025年保持基本穩定，盈利持續優于行業。

　　隨著新能源車輛滲透的快速提升，2025年行業車險中新能源車承保數量占比已經達到12.75%，對車險的盈利產生至關重要的影響。整體來看，新能源車險面臨三大挑戰，一是新能源車輛出險率高，大幅高于燃油車的出險率；二是社會化維修渠道不足，車輛維修成本相對較高；三是人傷案件占比和賠償標準均呈現上升的趨勢，案均賠款上漲，這些都導致新能源車險賠付壓力處于高位。雖然面臨挑戰，但我們積極發揮數據、定價、渠道、成本等方面的優勢，在新能源車險領域已經構筑起了領先的優勢。

　　目前，新能源車險方面已經出現了一些積極的因素，一是受舊車占比提升，駕駛行為習慣改善、輔助駕駛技術進步等多重因素影響，新能源車出險率已經呈現出下降趨勢。二是配置自動緊急制動系統AEB的貨車從數據上看賠付風險較未配備的貨車低7%，主要體現在案均賠款降低。根據國家標準，預計2026年7月1日起，重型營運貨車新車要求強制配備AEB，2028年1月1日起，輕型貨車新車要求強制配備AEB，這對新能源貨車賠付風險的改善將是重要的利好因素。三是國內新能源車型風險分級制度正在籌備建設，分級制度的推出必將會推動車企更加關注并不斷提升車型的安全性與維修的經濟性，從而最終降低車輛維修成本，使廣大新能源車消費者受益。

　　從費用率方面看，2026年監管將進一步鞏固報行合一、強化三項機制、整治違規行為、規范市場秩序，費用率將穩中向好。

　　綜合起來看，預計2026年新能源車險綜合成本率將進一步改善，盈利水平將進一步提升。

　　預計新能源車出險率下降趨勢還會延續

　　張道明表示，公司新能源車險已報告賠付率2024年有所下降，2025年在此基礎上繼續下降，整體賠付率已經得到了一定程度的改善。其中，新能源車出險率持續下降，案均賠款有所上升，主要是案均金額較大的人傷案件占比上升。2026年，預計出險率下降趨勢還會延續。公司將持續采取以下幾項措施，全力改善新能源車險賠付率：

　　一是持續強化精算定價人才隊伍建設，創新定價因子,優化風險定價模式，提升新能源車險風險識別及差異化定價能力。

　　二是著力推動跨行業合作，促進新能源社會化維修網絡建設，拓寬維修渠道，推動新能源車輛賠付成本穩步下降。

　　三是完善人傷理賠舉措。上線傷殘智能審核模型等8類智能化工具，輔助開展理賠專業審核；加強人傷反滲漏反欺詐能力建設，聚焦傷殘、訴訟、醫療審核等領域，持續優化風險預警規則，加大人傷減損成效；開展人傷風險集中管控，對高風險傷殘案件進行全國集中審核，提升成本管控能力。進一步推動人傷賠付成本下降。

　　預計企財險等綜合費用率同比下降2個百分點以上

　　張道明表示，行業非車險多年來長期虧損，部分領域競爭內卷問題突出。為推進行業非車險業務高質量發展，2025年10月份金融監管總局印發《國家金融監督管理總局關于加強非車險業務監管有關事項的通知》(金發〔2025〕36號)，正式啟動行業非車險“綜合治理”工作，隨著各項監管措施落地推進，行業非車險盈利能力有望逐步修復邁入盈利周期。

　　公司嚴格落實監管要求，2025年11月1日起全面開始實施非車險見費出單，2025年12月1日完成企財險產品升級和條款備案，2026年2月1日完成雇主責任險產品升級和條款備案，其余非車險產品正在按監管要求全面梳理，分步有序推進產品升級工作。

　　自非車險見費出單實施以來，公司應收保費管控成效顯著，非車險應收保費率大幅下降。率先開展治理的企財險、雇主責任險，市場費用呈快速下降態勢，對經營業績形成積極影響。目前相關指標短期向好，長期成效仍將持續跟蹤觀察。

　　當前非車險綜合治理工作尚處于起步階段，監管部門、行業主體及客戶正處于適應與優化的過程中，但通過綜合治理推動非車險業務高質量發展已成為行業共識，良好的市場環境和發展氛圍已初步形成。隨著非車險全險種規范治理逐步推進、各項監管要求全面落地，行業非車險盈利能力整體將呈向好趨勢。

　　公司預計2026年非車險“綜合治理”成效將率先在企財險、雇主險、安責險等險種的綜合費用率上體現，上述險種綜合費用率預計同比下降2個百分點以上。后續公司將堅決落實監管綜合治理要求，持續優化業務結構，強化風險選擇與精準定價能力，穩步推進非車險高質量發展。在其他影響因素與上一年度保持持平的前提下，公司非車險綜合成本率預計同比下降，實現承保盈利。

　　預期個人非車險保持兩位數以上的保費增速

　　張道明表示，近幾年來，我國財險市場處于新舊動能轉換的關鍵時期，整體增長放緩。得益于公司產品、銷售、服務領域不斷增強的競爭優勢，公司增速總體保持穩健，市場地位穩固。

　　面向未來，行業發展動能正在積蓄，總體上機遇大于挑戰。我們將牢牢把握六大戰略機遇，加快構建與新質生產力更加適配的保險保障體系，進一步鞏固和擴大公司競爭優勢。一是把握提振消費機遇，加快產品迭代創新，以健康險、家庭保險、文旅保險為重點，加速繪制個人非車險第二增長曲線。公司8萬多人的續保團隊正在全面引入AI，與個人客戶運營平臺緊密結合，將構成公司個人業務的重要增長引擎。二是把握民生保障機遇，戰略性深耕長護及門診慢特病等增量市場，擴大公司在大健康領域的差異化競爭優勢。緊跟各級政府社會治理需求，在巨災、安責、房屋等領域深入拓展。三是把握現代化產業體系建設機遇，發掘法人業務新的增長點。當前科技產業快速增長、保險需求旺盛，公司的風險管理技術和風險減量服務優勢，將為公司拓展六大新興支柱產業和六大未來產業保險提供有力支撐。四是把握共建“一帶一路”與高水平對外開放機遇，積極融入國家海外綜合服務體系，拓展航運保險和中國海外利益業務。五是把握交通強國建設機遇，完善新能源車險定價模型，前瞻性布局智能駕駛保險，繼續實施“綠動出海”項目，高質量發展新能源車增量業務。六是把握鄉村振興機遇，圍繞農業產業鏈需求，拓展地方特色農險業務，鞏固提升農險市場地位。

　　具體到2026年，預期公司車險發展同步市場；個人非車險保持兩位數以上的保費增速；法人業務與GDP增速相當；政策險保持份額與規模穩定；整體保費增速與GDP增速基本同步。