滬指逼近3700點(diǎn)大關(guān)，券商算力股全線爆發(fā)，內(nèi)資凈買入超151億！

今日A股三大指數(shù)全天低開高走集體收漲，截至收盤，滬指漲0.83%，深證成指漲1.60%，創(chuàng)業(yè)板指漲2.61%。兩市個(gè)股普漲，上漲個(gè)股超4600只；兩市全天成交2.24萬億元，較上一日縮量成交346億元，內(nèi)資主力資金凈買入151.5億元；兩市漲跌中位數(shù)為1.28%。
盤面上，市場(chǎng)情緒修復(fù)，題材概念全線反彈，賺錢效應(yīng)明顯。液冷、PCB、銅纜高速連接、電子布等英偉達(dá)產(chǎn)業(yè)鏈再度全線爆發(fā)！川環(huán)科技、中富電路、國際復(fù)材等多股20CM漲停；PEEK、人形機(jī)器人概念大漲，均普智能、龍溪股份等漲停；光伏、儲(chǔ)能、固態(tài)電池等新能源賽道概念全線拉升，海能技術(shù)、歐晶科技等多股漲停；

券商、互聯(lián)網(wǎng)金融概念集體大漲，長城證券、天風(fēng)證券漲停；半導(dǎo)體、光刻機(jī)等硬科技概念全線走強(qiáng)，杰華特、凱美特氣等漲停；深海科技、低空經(jīng)濟(jì)、無人駕駛等新質(zhì)生產(chǎn)力方向集體走強(qiáng)；醫(yī)藥、大消費(fèi)、消費(fèi)電子、軍工等概念全線上行。兩市僅銀行、新藏鐵路、兵裝重組等少數(shù)題材走弱。

圖片來自于東財(cái)choice

消息面上，1、摩根士丹利預(yù)計(jì)到2050年，全球人形機(jī)器人的市場(chǎng)規(guī)模有望達(dá)到5萬億美元。全球可能會(huì)有超過10億臺(tái)人形機(jī)器人投入使用；2、8月光伏組件市場(chǎng)再度出現(xiàn)缺貨與漲價(jià)現(xiàn)象，有數(shù)家光伏企業(yè)接到通知，參與下周二相關(guān)部門舉辦的座談會(huì)；3、152家儲(chǔ)能企業(yè)發(fā)聲反內(nèi)卷，行業(yè)協(xié)會(huì)：有望逐步形成共識(shí)與自律；4、統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，7月份社會(huì)消費(fèi)品零售總額同比增長3.7%，規(guī)模以上工業(yè)增加值同比增長5.7%；5、國家有關(guān)部門稱，研究制定海洋產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策措施，積極探索鼓勵(lì)央企和社會(huì)資本參與發(fā)展海洋經(jīng)濟(jì)。

今日A股市場(chǎng)再度走強(qiáng)，滬指再次逼近3700！兩市成交額較昨日縮小334億，達(dá)2.2萬億元。滬深300和A500今日也反彈，從溢價(jià)率看，保險(xiǎn)資金有買入動(dòng)作，外資也可能買入。科創(chuàng)板、創(chuàng)業(yè)板、微盤股指數(shù)、北證50也同步跟漲，北證50今日大漲！行業(yè)表現(xiàn)上來看，非銀，電力設(shè)備新能源，計(jì)算機(jī)，有色漲幅居前，唯獨(dú)銀行逆勢(shì)下跌。

1、今天券商、互聯(lián)網(wǎng)金融概念集體大漲。消息面上今天央行追加5000億元買斷式逆回購操作，期限為6個(gè)月。8月8日，央行投放了7000億買斷式逆回購，當(dāng)時(shí)因?yàn)榭紤]到本月總共有9000億到期，讓一些人理解為凈回籠了2000億，擔(dān)心是不是流動(dòng)性要收緊了。今天央行追加5000億這樣一來全月就實(shí)現(xiàn)了3000億的凈投放。這說明貨幣取向是沒有變化的，依然是要保持流動(dòng)性充裕，膽子小的不用瞎擔(dān)心。

另外值得一提的是社融數(shù)據(jù)：7月居民存款-11100億元，同比多減7800億元;非金融企業(yè)存款-14591億元，同比少減3209億元;非銀金融機(jī)構(gòu)存款21400億元，同比多增13900億元。居民企業(yè)的存款正在從銀行存款流向非銀金融機(jī)構(gòu)存款。非銀機(jī)構(gòu)存款主要包括什么呢？證券公司客戶交易結(jié)算資金，簡(jiǎn)單來說就是你放在證券賬戶里的錢；收取保費(fèi)后尚未投資的短期沉淀資金；基金申購款期貨保證金，信托募集資金等...

現(xiàn)在這個(gè)時(shí)候，信托基本沒有了，保費(fèi)也沒有看到大幅增長的數(shù)據(jù)支撐，能帶動(dòng)這么大量增長的其實(shí)就是證券公司客戶交易結(jié)算資金。簡(jiǎn)單來說就是老百姓正在把存款拿來買股票，這個(gè)趨勢(shì)今年以來一直是在的。今年前七個(gè)月人民幣存款增加18.44萬億元。其中，住戶存款增加9.66萬億元，非金融企業(yè)存款增加3109億元，非銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)存款增加4.69萬億元。非銀金融機(jī)構(gòu)存款數(shù)據(jù)增速一直不慢，而且7月出現(xiàn)了加速，存款搬家的狀況開始出現(xiàn)。

不過從數(shù)據(jù)來看，這種存款搬家的速度和規(guī)模依然是比較小的，7月是少有的居民存款減少的月份，而從今年總量來看，新增居民存款的大頭依然還是在銀行，存款搬家的空間還非常巨大。目前人民幣存款總額都還有320萬億，其中居民存款有162萬億。

2、今天PEEK、人形機(jī)器人概念大漲。消息面上北京開幕的2025世界人形機(jī)器人運(yùn)動(dòng)會(huì)，一共有26個(gè)賽項(xiàng)、487場(chǎng)比賽，來自16個(gè)國家的280支隊(duì)伍、500余臺(tái)機(jī)器人參賽非常熱鬧。其實(shí)就是向外界傳遞一個(gè)信號(hào)，人形機(jī)器人的技術(shù)突破和應(yīng)用場(chǎng)景拓展已經(jīng)非常成熟了。

前幾天的世界機(jī)器人大會(huì)也很直觀，這次大會(huì)給人的印象是非常震撼的，通過AI控制算法的優(yōu)化，國產(chǎn)機(jī)器人已經(jīng)可以實(shí)現(xiàn)毫秒級(jí)的動(dòng)作響應(yīng)，運(yùn)動(dòng)能力，包括穩(wěn)定性、靈活性、連貫性都有顯著提升，這也是為什么機(jī)器人也可以搞運(yùn)動(dòng)會(huì)了。不僅僅是產(chǎn)品功能性的突破，行業(yè)現(xiàn)在更大的亮點(diǎn)在于，國產(chǎn)化率提升和成本下降。

之前我們?cè)诤诵膫鞲衅鳌⒕軠p速器、高性能伺服驅(qū)動(dòng)等關(guān)鍵零部件上，都嚴(yán)重依賴進(jìn)口，但現(xiàn)在這些產(chǎn)品的整體國產(chǎn)化率有大幅提升，特別是在聲學(xué)、精密減速器、中小功率伺服系統(tǒng)等細(xì)分領(lǐng)域，已經(jīng)基本終結(jié)了海外的壟斷地位。而我們的自有品牌在這些零部件上的制造成本也在大幅下降。

這就使得具身機(jī)器人的量產(chǎn)空間被打開了。宇樹王興興最近在接受采訪的時(shí)候說，從產(chǎn)品銷量來看，全球人形機(jī)器人出貨量，未來是可以保證每年翻一番的速度增長。現(xiàn)在機(jī)器人的硬件能力是絕對(duì)夠用的，如果AI技術(shù)再有一些大的突破，人形機(jī)器人一年的出貨量很有可能會(huì)突然達(dá)到幾十萬臺(tái)，甚至上百萬臺(tái)都有可能。

今年的幾次重要會(huì)議，基本都會(huì)提到機(jī)器人。接下來要出的“十五五”規(guī)劃，應(yīng)該也不會(huì)例外。民生證券研究院做了一個(gè)“十五五”的產(chǎn)業(yè)版圖預(yù)測(cè)，在高端裝備板塊，打頭陣的可能就是智能機(jī)器人，這是在“十四五”戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)里面沒有提到的，預(yù)計(jì)會(huì)是一個(gè)重點(diǎn)新增方向。

3、今天光伏、儲(chǔ)能、固態(tài)電池等新能源賽道概念全線拉升，海能技術(shù)、歐晶科技等多股漲停。消息面上有兩個(gè)催化：一個(gè)是152家儲(chǔ)能企業(yè)發(fā)聲反內(nèi)卷。另一個(gè)是部分型號(hào)的光伏組件傳出缺貨漲價(jià)的消息。但是這兩個(gè)因素，都很難支撐光伏板塊持續(xù)上漲。光伏儲(chǔ)能企業(yè)多數(shù)是民營，且集中度整體比較低（發(fā)聲的就有152家），純靠企業(yè)自行口頭約束供給，不確定性太大了，過程注定是漫長的。

至于組件漲價(jià)，也只是個(gè)別型號(hào)的組件，而且這個(gè)漲價(jià)，并不是下游需求旺盛帶來的，實(shí)際上現(xiàn)在需求沒啥變化，漲價(jià)主要是因?yàn)樯嫌味嗑Ч铦q了，使得一些小的組件企業(yè)成本抬升明顯，無法按時(shí)交貨了。我感覺市場(chǎng)更多的是在利用這些消息做短炒而已。

只回調(diào)了一天后A股今天立馬又漲起來了，而且小盤股卷土重來氣勢(shì)不錯(cuò)。總之今年A股這一波行情很大程度上就得益于低利率環(huán)境下的充沛流動(dòng)性。所以有些人也把這波行情叫做“水牛”。今天央行的凈投放信號(hào)，也是再次強(qiáng)化了“水量充沛”的預(yù)期。在流動(dòng)性充沛的環(huán)境下，科技成長方向、小盤股方向，肯定是彈性更強(qiáng)的，今天的A股就是朝著這個(gè)方向在反饋。

最后我有一個(gè)過去的經(jīng)驗(yàn)給大家分享：熊市最大的風(fēng)險(xiǎn)來自于人性中的恐懼，暴跌下跌的時(shí)候總是恐懼質(zhì)疑懷疑一切，最后導(dǎo)致總是在底部割肉虧的一塌糊涂。而牛市最大的風(fēng)險(xiǎn)來自于人性中的焦慮，看到別人賺錢自己焦慮，怕自己錯(cuò)過牛市賺不到錢，總是去追漲殺跌然后一次次接盤。

我們?nèi)绻紤]到這個(gè)市場(chǎng)參與資金形式的變化，當(dāng)下量化占比越來越高，牛市的焦慮帶來的損耗大概率會(huì)比之前牛市進(jìn)一步加強(qiáng)，追漲殺跌帶來的損耗會(huì)進(jìn)一步放大。在牛市中任何有基本面變化的方向都一定會(huì)被市場(chǎng)正面反饋，哪怕是一些只有基本面預(yù)期甚至故事的方向都會(huì)因?yàn)槌湓５牧鲃?dòng)性和極高的風(fēng)險(xiǎn)偏好被抬升。

簡(jiǎn)單來說只要你不要拿著基本面明顯有問題的方向，就很難錯(cuò)過一輪牛市。無論你是炒題材，還是關(guān)注基本面的邊際變化...牛市有巨大的容錯(cuò)空間，也有無數(shù)的賺錢機(jī)會(huì)，絕大部分方向和板塊都有機(jī)會(huì)被輪動(dòng)。只要你相信重倉的方向被輪動(dòng)個(gè)兩次，你的收益其實(shí)就起來了，不需要隨時(shí)都是你的票在漲……這里最差的選擇就是無限的追漲殺跌，哪里漲了去哪里，哪里景氣去哪里。

PS：以上就是今天A股市場(chǎng)的重磅消息和行情解讀，最后煩請(qǐng)友友們順手點(diǎn)個(gè)贊，給個(gè)鼓勵(lì)支持，萬分感謝！文中股票和基金僅做分析之用，不構(gòu)成投資建議，股市有風(fēng)險(xiǎn)，投資需謹(jǐn)慎！