從畫線到通道、從突破到回測，一篇文章講透所有類型與用法

那么，什么是趨勢線……趨勢線很可能是技術(shù)分析中使用最廣泛的工具。多年前我們曾發(fā)布一篇關(guān)于支撐和阻力的文章《找不準(zhǔn)支撐/阻力位？我來教你幾個簡單有效的方法》，強烈建議你從那里開始閱讀。

趨勢線實際上就是支撐線和阻力線。趨勢線有各種類型，不同的交易者有不同的用法。

歸根結(jié)底，交易更像是一門藝術(shù)，而不是一門精確的科學(xué)。這就是為什么在定義趨勢線時很難做到精確。

趨勢線與外匯交易者

交易者中另一個非常普遍的特點是，他們不知道如何正確地繪制趨勢線。缺乏經(jīng)驗的交易者試圖讓市場去適應(yīng)他們畫的趨勢線。唉，應(yīng)該是反過來才對。

趨勢線與K線圖

如上圖所示，趨勢線可以有不同的角度和幅度。它們之間的共同點是，都連接了K線的低點或收盤價。

趨勢線與線形圖

趨勢線也可以畫在線形圖上。從上圖可以看出，在建立趨勢線時，可以用線來連接低點和高點。

我們?nèi)绾沃滥男┶厔菥€是有效的？

很多交易者問的一個很好的問題是：如何驗證一條趨勢線是否有效？經(jīng)驗法則是：當(dāng)且僅當(dāng)價格三次觸及該趨勢線時，它才是有效的。

這意味著你至少應(yīng)該有三個低點或三個高點被一條直線連接起來，才能驗證一條趨勢線的有效性。

我如何知道應(yīng)該連接低點還是高點？如何繪制趨勢線？

很多時候，新手交易者會困惑于應(yīng)該用直線連接哪三個點。答案非常簡單：

上漲趨勢 = 低點

下跌趨勢 = 高點

換句話說，在上漲趨勢中，使用趨勢線來連接低點。另一方面，在下跌趨勢中，使用高點來建立趨勢線。

如果仍然難以記住，不妨這樣想：當(dāng)你在下跌趨勢中時，你試圖“做空”市場。理想情況下，你會尋找回調(diào)后入場交易。

因此，你需要看到價格上升，形成一個高點，然后再次走低。

在這樣的位置，你將開始繪制下跌趨勢中的趨勢線。為了更好地可視化，請看下面的圖示。

像#1、#2和#3這樣的位置，你應(yīng)該用一條直線連接起來。一旦線畫好了，你的趨勢線就就位了。就這么簡單。

我應(yīng)該連接高點與高點，還是收盤價與收盤價？

許多交易者在正確繪制趨勢線時會感到困惑。最常見的問題之一是：在K線圖上，你應(yīng)該連接高點還是連接收盤價？

這是一個很好的問題，很多時候會導(dǎo)致交易者之間的激烈爭論。在我看來，應(yīng)該是兩者的結(jié)合。

由于技術(shù)分析不是一門精確的科學(xué)，它確實需要一點藝術(shù)性。

在繪制趨勢線時，我自己會混合使用兩者。讓我們看下面的例子：

從上圖可以看出，這條向下傾斜的趨勢線是通過連接高點和收盤價畫出的。圖中連接了三個高點和四個收盤價，總共在圖表上連接了7個點。

在我看來，收盤價更重要，也承載著更多的意義。如果一根K線收盤在某個水平，這意味著市場參與者已經(jīng)準(zhǔn)備好接受這個水平作為市場均衡點。

另一方面，高點/低點是他們在特定時間段內(nèi)愿意支付的最高價/最低價。

因此，收盤價是大多數(shù)交易者就某個價格水平達成一致的地方，這使得該水平更加重要。盡管如此，對于一條趨勢線來說，保持趨勢的方向才是關(guān)鍵。

交易者在這里應(yīng)該記住，你需要至少三個點被一條直線連接起來才能形成一條趨勢線。

關(guān)于斜率與角度

趨勢線的另一個常見概念是斜率或角度。

普遍認(rèn)為，當(dāng)斜率越大時，趨勢越強。另一方面，當(dāng)斜率越小時，趨勢越弱。

盡管過于簡化，但這個定義本身包含了一定的道理。你稍微想一想，當(dāng)趨勢上升時，如果斜率更陡峭，意味著市場參與者買入更快，并且更渴望持有某個品種。請看下圖：

圖中展示了3條不同的趨勢線。第一條的角度為45度。這是趨勢的起始階段，比第二條更陡峭。這顯示了市場參與者準(zhǔn)備迅速抓住該交易機會的意愿。

隨著時間的推移，趨勢趨于穩(wěn)定，角度減小。在第二條趨勢線中，你可以看到角度已經(jīng)變?yōu)?7度。市場參與者仍然看漲，但速度更加溫和。隨著趨勢的成熟，更多的資金開始換手，角度進一步增大。第三條趨勢線的角度為62度，是其中最大的。

根據(jù)定義，每個趨勢的起始和結(jié)束都以更劇烈的市場波動為標(biāo)志。這正是上面例子所展示的。

其他不定義趨勢的趨勢線示例

趨勢線可用于定義形態(tài)，比如收斂三角形態(tài)等。趨勢線非常適合定義市場反轉(zhuǎn)點。在下面的例子中，你可以看到這樣一個案例：

你可以看到，兩條趨勢線被用來描繪一個圖表形態(tài)，也稱為“上升楔形”。當(dāng)價格跌破下方趨勢線后，趨勢發(fā)生改變。

趨勢線也可以成為交易突破的有力預(yù)測工具。在下面的例子中，使用了一條趨勢線來顯示阻力區(qū)域。一旦這條趨勢線被突破，價格就會大幅上漲，達到新的均衡水平：

突破發(fā)生在價格連續(xù)5次測試該趨勢線之后。這是一個快速的突破，價格甚至沒有重新測試該趨勢線。通常，趨勢線突破會伴隨著對趨勢線的回測。

趨勢線回測

通常，單條趨勢線被突破后，也會被回測。讓我們看另一個例子……

上面的例子為USDJPY的日線圖。如你所見，這條主要趨勢線被多次確認(rèn)。

第一次突破發(fā)生在當(dāng)年9月。在價格突破這條主要趨勢線之后，如藍色箭頭所示，它多次回測了這條主要趨勢線。

順序如下：

? 趨勢線

? 確認(rèn)

? 突破

? 回測

? 支撐轉(zhuǎn)為阻力

使用趨勢線的其他方法

一種非常流行的使用趨勢線的方法是將兩條趨勢線組合成一個交易通道。請看下圖：

在上圖中，你有兩個通道。在下面的內(nèi)容中，我們將更詳細(xì)地闡述它們。這里需要記住的重要一點是，價格通常在可以用平行線標(biāo)示的通道內(nèi)運行。

不同的交易者會找到不同的通道，這些通道可能并不完全相同。這里的要點是找到你自己繪制通道的方法。對我來說，這種方法就是找到一條已被多次測試的趨勢線。

其次，你需要在它旁邊畫一條平行線。如果它被價格多次測試（如上圖所示），那么你就擁有一個有效的交易通道。

通道的類型

有兩種類型的通道：水平通道和斜向通道。

1. 水平通道

水平通道是兩條相互平行的線。它們通常連接交易時段的低點和交易時段的高點（或收盤價）。

從上圖中藍色箭頭上方的部分可以看到這一點。它看起來像一個通道，價格在其上下邊界之間運行。

2. 斜向通道

第二種類型的通道是斜向通道。它們在上圖中紅色箭頭上方顯示。

其背后的原理是相同的。價格在兩條相互平行的線之間運行。這兩條線連接著交易時段的低點和高點（或收盤價），并對角線地向上或向下移動。

3. 使用趨勢線的其他類型通道

其他類型的通道包括通道中的通道。下圖更清晰地描述了這一概念。

4. 垂直通道

如上所示，通道中的通道可以是垂直的。這意味著，如果我們有一個上升的主要交易通道，價格會在另一個較小的“垂直”通道內(nèi)回撤。

從上圖中你可以看到用紅色和藍色標(biāo)記的兩個主要交易通道。在這兩個主要通道內(nèi)部，有5個較小的垂直通道。

再次強調(diào)，這證實了價格是在通道內(nèi)運行的。讓我們看看另一種類型的交易通道。

5. 同向通道

另一種不太常見的、由趨勢線勾勒出的交易通道類型是“同向通道”。這些通道與主要趨勢線通道同步運行。

如上圖所示，有兩個通道相互包含。我稱它們?yōu)椤巴颉蓖ǖ馈Ｋ鼈儽舜似叫幸苿樱⑶叶家驯粌r格多次重新測試。

下面是同向通道的另一個例子：

這個例子中的角度比上一個更大。同向通道有各種不同的形態(tài)和變體。

這里需要記住的重要一點是，技術(shù)分析既是一門科學(xué)，也是一門藝術(shù)。

你不應(yīng)該認(rèn)為任何東西都是理所當(dāng)然的。相反，你應(yīng)該努力理解文字和例子背后的概念，并建立自己的交易模型。

總結(jié)

趨勢線很可能是最著名的技術(shù)分析工具。

正如本文所示，趨勢線有多種使用方式，但不幸的是，沒有唯一一種繪制它們的方法。在閱讀完這篇關(guān)于如何使用趨勢線的完整文章后，你應(yīng)該對這個重要的概念更加有信心。

如果需要用幾個要點來總結(jié)趨勢線，它們將是：

? 使用趨勢線來定義趨勢（上漲和下跌）

? 趨勢線由連接至少三個水平（高點、低點或收盤價）形成

? 趨勢線有不同的形態(tài)和長度

? 趨勢線非常適合識別支撐和阻力區(qū)域

? 趨勢線有不同的角度，這確認(rèn)了趨勢的強度

? 趨勢線可以用于不同類型的圖表

? 趨勢線是主要的技術(shù)分析工具之一

祝交易成功！