具身智能守年關

撰文| 文燁豪

編輯| 吳先之

臨近春節，中國科技圈總得掀起一番戰事。

同一場牌局，每年有著每年的主角，而今年來看，除了打得火熱的AI圈，具身智能的戰事同樣熱鬧。

此前，宇樹科技、銀河通用、魔法原子、松延動力等具身智能廠商，均已宣布各自同央視春晚的合作——口徑或許有所不同，但想法基本一致。

如果說，AI圈的春節紅包大戰，搶的是人頭，那么具身智能玩家，則想在春晚這一年一度，幾乎覆蓋全民的窗口，為自身爭下“第一印象”。

而宇樹科技，作為去年憑一己之力帶熱具身智能賽道的玩家，今年的“回歸”既自然，也難免被外界放大。

畢竟過去一年，具身智能賽道經歷了從集體狂奔，到被外界審視、冷卻的過程，而光環消失后，玩家們要做的無非兩件事——一是直面現實，二是再造光環。

因此，對宇樹以及其他具身智能廠商而言，春晚或許只是2026年的第一聲鑼。鑼響之后，具身智能真正的戰事，或許才剛剛開始。

領先的藝術

跟隨、模仿、復制，是全球商業最強大的幾股力量。任何一個萬眾矚目的玩家，幾乎都會同時遭遇兩種局面，即巨量模仿者的圍攻與巨量資本的期待。

具身智能賽道亦不例外，宇樹科技則處在戰場中心。去年春晚之后，具身智能玩家們不斷跑步入場，而已經端菜上桌的具身智能廠商，則紛紛朝外界暗示自己也能做舞臺秀、也能上春晚。

動機并不難推測，如果宇樹科技能靠幾臺機器人被萬眾矚目，那么自己為什么不行？為什么不能成為“下一個宇樹”？

所有這些問題，也是宇樹必須回答的問題。而宇樹，并沒有選擇沉默，反倒露出了獠牙。

比如前段時間，市場研究機構Omdia發布了2025年全球人形機器人出貨量榜單，其中智元機器人以5168臺排在第一，宇樹科技則以4200臺位居第二。

熟悉科技行業的人都清楚，諸如Omdia、Canalys、IDC等第三方機構，受限于樣本定義、數據口徑、采樣時間，數據多少帶點“玄學”，僅作參考。因此，絕大多數玩家們，只是圖一樂，并不會過分在意。

但宇樹科技，似乎格外在意自己在榜單中的位置。

以至于半個月后，宇樹官方渠道罕見發聲反駁，直指“近期關于公司 2025 年出貨量的數據并不屬實”，隨即亮出了自己的數據——2025年人形機器人實際出貨量超過5500臺，本體量產下線超過6500臺，比榜單第一的智元還高出一截。

與此同時，宇樹科技對春晚的態度，也略顯微妙。

去年春晚，宇樹科技憑借《秧BOT》獲得了現象級的傳播，甚至是國民級的認知。按常理來說，面對已然被炒到1億的“門票”，已經站在風口之巔的公司，大可以退一步，將這筆錢用到ROI更高的地方。但宇樹科技并沒有，而是選擇再次投入重金，登上同一個舞臺。

兩件事放在一起，不難窺見宇樹科技現階段由內往外散發出的“狼性”——既不準備退讓，亦不容許別人往前擠半寸。

究其原因，在具身智能賽道，第一不是虛頭巴腦的榮譽，而是實打實的護城河。

宇樹機器人出圈之后，具身智能賽道日趨擁擠，據媒體報道，現階段奔著人形機器人而去的玩家已超140家，并拿出了數百款產品——就拿春晚而言，去年宇樹科技還是唯一，今年就已被三家對齊，明年可能還會有更多玩家復刻這一路線。

玩家越來越多的同時，需要意識到具身智能行業本質上仍停留在草莽階段，技術層面尚處早期、路線尚不明朗，亦沒有穩定的商業化閉環，缺乏支撐玩家們“百花齊放”的生態土壤。

玩家眾多，又缺乏明確的評估標準，身位自然成為了關鍵指標。無論是在融資、供應鏈方面，還是實際出貨、商業落地、吸引人才等層面，“第一名”都意味著優勢本身。換言之，領先既是一種戰術，也是一門藝術。

只是，對用戶心智拔尖、與“第一”高度綁定的宇樹科技而言，除卻戰術色彩，其亦像是一把雙刃劍——相比輪番當第一的智能手機與汽車賽道，一路領跑的宇樹科技，一旦失去“最強”的敘事，便可能會被外界不斷放大，從而背負比其他玩家更大的代價。

因此，宇樹科技看似站在坡頂，但坡頂的風，其實比坡底更大。

一劑“鎮痛藥”

爭名次、上春晚背后，某種程度上是當下具身智能賽道，缺乏價值錨點的體現。

當一個行業缺乏價值錨點，玩家們便會本能地擴大可見部分，從而尋求局部解，比如AI賽道的刷榜、堆參數，具身智能賽道亦然。

對具身智能賽道來說，舞臺上機器人的動作是可見的，但涉及“大腦”的真實感知、決策是不可見的，行業自然會先沿著“可見場景”去競爭——一家公司上春晚，于是整條賽道都開始奔跑。

畢竟，具身智能的商業化節奏，遠比外界想象得更慢。而為了對沖這種“慢”，行業只能借助另一種維度的“快”——通過一個足夠宏大的場景，把所有質疑暫時壓下去，把想象空間先拔起來。

但若將目光放長遠，一時名次高低其實并不重要，而春晚也是一個窗口，誰跳得更整齊、誰能得到更多掌聲均是基于當前階段的自我安慰，終究無法回答產業本質的追問——當舞臺燈光熄滅后，有沒有一兩個場景，是用戶愿意付費、離不開的。

而這，恰恰是問題所在。現階段，人形機器人產品的需求路徑稍顯逼仄，科研、數據采集等撐著前半程，表演、租賃撐著后半程，比如在商場、展會、年會、品牌活動上，承擔吸睛的作用，并舒緩賽道的商業化痛感。

因循該邏輯，去年智元機器人，推出了機器人租賃平臺擎天租；宇樹亦推出人形機器人App商店，將表演技能模塊化、商品化。與此同時，大大小小的租賃商亦在不同地域孕育而生。

一位人形機器人租賃商告訴光子星球，其公司里宇樹G1機器人、宇樹U2機器人各有60臺左右——若看數量本身，僅這一家租賃商的宇樹機器人保有量，已占宇樹科技去年出貨量的2%左右。

據其介紹，現在店里最搶手的機器人，是宇樹科技的U2與智元機器人的靈犀X2，每臺5000元一天，配一位技術人員，多租多惠；而宇樹G1由于無法跳舞，大多被安排在臺下接待、互動，每臺只要3000元一天。若是春節期間，任何型號每天需再加3000元。

頗為微妙的是，咨詢過程中，租賃商主動透露：“要是租四臺，我們可以做18000，開20000的票。”或許，有時候，機器人登臺表演、互動的價值，除了來自機器人本身，也來自其身后的“操作余地”。

不論如何，表演終究也只是人形機器人的過渡場景，這一場景之所以能立住，是因為人們尚對機器人跳舞這事喜聞樂見，可隨著人形機器人來到越來越多的場合，大眾的審美疲勞，大概率只是時間問題。

而這一窗口期將持續多久，現階段沒人敢保證，只知道在窗口合上之前，已有玩家試圖繞開人群的掌聲，去尋找別的活法。歸根結底，以宇樹科技為代表的具身智能玩家，已經證明自己能夠走到臺前。接下來，其需要證明自己能否從臺前，繼續走向產業深處。

緊盯那顆星

古籍記載，工匠偃師曾向周穆王獻上過一個靈活的人偶，不但神態逼真、能歌善舞，甚至還向侍女拋媚眼，引得周穆王震怒。偃師只能急忙將人偶拆開，露出皮革、木頭、膠漆制成的“五臟六腑”，方才化解誤會。

從那一刻起，人類“造人”的夢，至今從未停下。

可這條路，實在陡峭。若以《底特律：化身為人》里的人形機器人為遠期參考，那么當下的產業在“大腦”、具身數據、電池層面，都還有著難以繞開的鴻溝。

以數據為例，“AI教母”李飛飛前段時間，就曾提到了一個難以回避的現實，即相較于已發展數十年、擁有海量行車數據的汽車行業不同，機器人賽道目前基本沒有商業化應用場景，尤其是日常消費級場景，數據自然難以收集。

換言之，具身智能模型與現在常見的語言模型，在訓練難度層面有著本質的不同——后者數據量大、純凈度高；而前者尚不談數據質量如何，原生數據本身便是缺失的。

而沒有高質量、成體系的具身數據，就難談應用，而應用落地，又高度依賴數據，一來一回，成了行業發展的瓶頸。

盡管人工采集、數據合成，甚至是具身智能數據采集場，都在試圖生產數據，但只要“天然場景”稀缺，數據問題短期之內依然難解。好在，站在視頻模型肩膀上的世界模型，正試圖以另一種解法，回答具身智能何以“智能”的問題。

而面對這一桎梏，宇樹目前的選擇，是先重點打磨運動控制、機電系統等“具身”一側——先將軀體拉滿，再等待一顆足夠強大的“大腦”。

至于如何熬到產業難點被攻克的那一刻，除了更平易近人的機器狗，其他的自然甩給上市去回答。

據媒體報道，宇樹科技IPO上市輔導工作已于去年11月完成，其擬申請在境內IPO。

而除了宇樹，松延動力、云深處、樂聚智能、眾擎機器人、魔法原子等具身智能廠商，亦正朝著IPO挺進，做厚糧倉——在造血能力有待提升的情況下，這批具身智能玩家，正批量上市，從外部獲取彈藥。

歸根結底，在具身智能賽道，相比技術實現，“造人”更像是理想甚至是執念——就像懸在空中的北極星，玩家如果對其沒有執念，一定會在半路的某條岔路口岔出去；就算沿著光點前行，亦可能會被掩埋在極地的暴風雪里。

可一旦玩家們踩過雪地，熬過風暴，壁壘只會深不可測。而宇樹科技，正在這條路上，一步一個腳印地摸索前進。

微信號｜TMTweb

公眾號｜光子星球

別忘了掃碼關注我們！