透視保單貸款雙刃劍效應(yīng)

近日，記者發(fā)現(xiàn)，一些新上市的增額終身壽險在賣點中常提及“保單貸款、減額交清”等功能，并以此突出保障與流動性的平衡。記者從多家險企了解到，實際上，很多保險公司都推出了保單貸款服務(wù)，特別是約定了現(xiàn)金價值的增額終身壽險、年金險、重疾險長期保單，投保人可提取保單現(xiàn)金價值的一部分作為額度，激活“沉睡”保單，靈活實現(xiàn)資金周轉(zhuǎn)。

“保險公司給的額度，一般是保單當(dāng)期現(xiàn)金價值的80%左右，期限多是六個月，可以循環(huán)貸。目前我們公司這項業(yè)務(wù)的年化利率是4.65%。”北京一家中小型險企人士對記者表示，“利率各家公司差距不算大，會根據(jù)市場利率和公司成本等因素綜合確定，目前利率為4%-6%，低于網(wǎng)貸的平均水平。”

申請靈活高效、不計入征信、利率不算高、短期不影響保障功能……這是否意味著保單貸款是一種不錯的融資方式？業(yè)內(nèi)人士提醒，保單貸款存在一定的風(fēng)險，消費者應(yīng)衡量貸款本息和現(xiàn)金價值的關(guān)系，防止因不當(dāng)借貸影響保單效力，防止因期限錯配陷入“短貸長用”的風(fēng)險漩渦。

靈活的資金周轉(zhuǎn)途徑

保單貸款是指投保人將所持有保單的現(xiàn)金價值質(zhì)押給保險公司，保險公司按照現(xiàn)金價值的一定比例向投保人出借資金并收取利息的融資服務(wù)。

“六個月到期后，辦理保單貸款的投保人可以還本付息。如果資金短缺，可以只還利息，甚至本金和利息都不用還，利息計入下一輪本金。”上述北京中小型險企人士說，“這項業(yè)務(wù)辦理很方便，您通過保險公司的官方線上渠道，比如官方微信公眾號或手機App，就能直接在線辦理。”

記者調(diào)研了解到，除了自有渠道，一些保險公司還會與銀行合作，客戶可以在支持該項業(yè)務(wù)的銀行網(wǎng)點辦理。一些保險公司表示，不同險種、不同時期的保單有不同的利率，總體而言，利率水平一般高于銀行消費貸，但會低于網(wǎng)貸。加之資金用途無硬性要求，使其成為滿足短期資金周轉(zhuǎn)需求的一個高效渠道。近兩年，利用保單撬動貸款的情況有顯著增加，保險公司的數(shù)字化轉(zhuǎn)型也簡化了審批流程，不少保險公司已實現(xiàn)線上申請、即時放款。

業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，以往，長期保單一般會被束之高閣，現(xiàn)金價值一直“沉睡”。而保單貸款能讓這筆錢“活起來”，投入到急需資金的地方，既不影響保單保障，又能提高資金使用效率。

“大部分年金險都有保單貸款功能，客戶投保后如果急需用錢，就可以利用這項功能申請貸款。一般來說，保單貸款可貸出高達(dá)80%的保單現(xiàn)金價值。保單貸款很劃算，因為它較銀行貸款手續(xù)更簡單，能緩解資金周轉(zhuǎn)不靈的尷尬局面。而且在貸款期間，保險合同依然有效、能持續(xù)產(chǎn)生保險利益，約定的領(lǐng)取規(guī)則完全不受影響，就好比把房子抵押出去，還可以住在里面一樣。”富德生命人壽相關(guān)人士表示。

存在一定風(fēng)險

“對于使用保單貸款功能的投保人來說，需要注意的風(fēng)險點是，借超了就會觸動停效機制。”前述北京中小型險企人士說，如果出現(xiàn)逾期，利息會不斷累積，形成利滾利局面，導(dǎo)致還款壓力進一步加大。如果貸款本息之和超過了保單的現(xiàn)金價值，就會面臨保單失效，相應(yīng)的保險保障會受到影響，如身故保障、重疾保障等。

近日，深圳金融監(jiān)管局發(fā)布風(fēng)險提示，提醒當(dāng)欠款本息超過保單現(xiàn)金價值時，可能導(dǎo)致保單超貸停效，影響保單的風(fēng)險保障功能。退保理賠將扣除保單貸款本息。由于保單貸款是通過保單現(xiàn)金價值質(zhì)押的方式獲得資金，若消費者在貸款清償完成前退保，退保金額一般將在合同載明的現(xiàn)金價值基礎(chǔ)上減少欠款本息；若發(fā)生理賠給付情形，保險公司通常會按照合同約定，在理賠給付款中扣減欠款本息后再予支付。

業(yè)內(nèi)人士還表示，若只關(guān)注到貸款的便利性，未將其納入整體財務(wù)規(guī)劃進行成本核算和還款安排，最終可能因小失大，動搖家庭保障的根基。

在保單貸款熱度上升的背景下，部分貸款中介參與其中。夸大宣傳、非正規(guī)操作等亂象有所抬頭，出現(xiàn)了“一份錢買兩份保障”“高額度、低利息”“免審核”等營銷話術(shù)。“我們能做全國保單，期數(shù)36期，先息后本，三年期中間不歸本，不影響保單理賠、分紅，保單正常有效。理賠也不需要歸還本金，可以直接理賠。有些取不了現(xiàn)金價值的保單我們也能做。”在互聯(lián)網(wǎng)平臺，一家查不到經(jīng)營信息的貸款中介如此宣傳。專家提醒，此類中介通常收取高額服務(wù)費，甚至將消費者拖入詐騙陷阱。

避免陷入“短貸長用”漩渦

業(yè)內(nèi)人士建議，投保人需認(rèn)清官方渠道，杜絕第三方介入，保單貸款的申請可聯(lián)系保險公司直接辦理，對夸大承諾的營銷保持警惕，貸款額度始終以保單現(xiàn)金價值為基礎(chǔ)，不存在“超額貸款”；做好個人信息保護，警惕“服務(wù)費”“保證金”“解凍金”背后的陷阱。

深圳金融監(jiān)管局提醒，保險消費者在申請保單貸款前，需充分考慮資金實際需求以及保單貸款的額度、期限、用途等情況，防范資金期限錯配，避免出現(xiàn)不必要的糾紛爭議。另外，考慮到保單貸款會加劇投保人財務(wù)負(fù)擔(dān)，如果消費者財務(wù)狀況出現(xiàn)困難且短期內(nèi)難以改善，建議消費者謹(jǐn)慎決策使用保單貸款。此外，還需合理評估利息承受能力，需認(rèn)真閱讀并理解業(yè)務(wù)協(xié)議中有關(guān)利率水平、利息計算、還款期限、還款方式、異議處理等方面的內(nèi)容，切實了解每期要還多少利息、如果不能按時還款需要額外多承擔(dān)多少利息，結(jié)合自身償還能力作出判斷。避免因為著急而進行保單貸款，以防加重財務(wù)壓力，并影響保單的風(fēng)險保障功能。

百年人壽相關(guān)人士表示，應(yīng)將保單貸款視作短期融資工具，進行資金周轉(zhuǎn)，制定明確的還款計劃，緊盯現(xiàn)金價值；貸款期間，需定期關(guān)注現(xiàn)金價值與貸款本息之和的差額，確保留有足夠安全空間；在資金充裕時，除支付貸款利息外，應(yīng)考慮償還部分貸款本金，以降低總負(fù)債，保障保單安全。

珠江人壽相關(guān)人士也建議，消費者應(yīng)根據(jù)自身需求謹(jǐn)慎決定是否需要使用保險的保單貸款功能，并設(shè)置還款提醒，關(guān)注自身還款能力和貸款期限。

人保健康提醒，消費者需要算成本、守期限、重保障，辦理前明確貸款利率、還款期限、逾期后果，評估自身還款能力；設(shè)置還款提醒，避免逾期，若無法按時還款，可提前聯(lián)系保險公司申請續(xù)貸；保單核心功能是風(fēng)險保障，非融資工具，應(yīng)優(yōu)先確保保單有效，再考慮貸款需求。

多家保險公司人士表示，保單貸款是一把雙刃劍，用好可解燃眉之急，要理性使用保單借款功能，時刻關(guān)注保單狀態(tài)，按時還款，確保自身保障持續(xù)有效。切勿疏忽管理，導(dǎo)致保障失效。