華晟新能源：“反內卷”下的長期主義

引言

民營企業貢獻了我國50%以上的稅收、60%以上的GDP、70%以上的技術創新成果、80%以上的城鎮勞動就業以及90%以上的企業數量。

創新，恰恰是民營企業特別是中小企業的 “核心驅動力”——正是因為中小企業在市場競爭中面臨更大的壓力，所以才能倒逼其通過創新突破技術壁壘。不同于大型企業的系統性研發，中小企業的創新更加“小而美”——有時可能就是一項工藝的改進、一個應用場景的優化、一個細分市場需求的精準滿足。中小企業，正是我們龐大商業生態中的微生物，看似微小卻非常重要。

當下，包括光伏在內，各行各業都在“反內卷”。當我們在拯救行業、拯救頭部企業的同時，如何兼顧效率與公平，保護好極富創新與活力的中小企業，這至關重要！

華晟，是趕碳號關注并且一向敬重的一家企業。倒不是因為華晟的規模有多大，業績有多出類拔萃，而是這家企業的氣質有些與眾不同。如果非要總結，趕碳號認為，華晟雖然是一家創業企業，中小企業，但身上卻流露出一種難能可貴的企業家精神。公司創始人徐曉華是那種不只關心自身企業、只關心異質結陣營，同時也會把視角投向整個行業生態的人。商道就是人道。有多大胸懷，往往就能做多大的事業。

華晟創立至今，也不過短短五年。無論是對于一個行業還是一家企業，時間都不算長，但對于光伏、對于異質結賽道特別是對于華晟來說，這卻是無比漫長的五年——徐曉華和他的伙伴們，嘗盡了幾乎所有的苦辣酸甜。

創新，從某種角度上講就是一個不斷試錯、不斷踩坑的過程。行業上升期，對于創新者的嘗試和冒險往往更加包容。但在內卷時代，包括華晟在內，這些沒有享受到太多紅利的創新者們，承受的壓力無疑會很大。由此看來，華晟堅持到今天，殊為不易，可謂艱難困苦，玉汝于成。

過去一年半里，行業急轉直下。內卷式競爭，企業間存量博弈，讓這個追光的行業充滿戾氣與血腥。2024年1月，趕碳號曾專訪徐曉華，那一期的主題叫《少數派報告》。徐曉華在2023年時的很多觀察和預判，后來都一一得到驗證：比如TOPCon的階段性紅利會迅速消退，比如光伏內卷正沿著價格下行→股價承壓→債市風險→行業深度調整的邏輯在發生和演化。這篇文章至今仍值得一讀。

7月3日的工信部光伏企業座談會，既是這一輪“反內卷”的風向標，也是光伏陣營的一次集中亮相。華晟是14家受邀企業之一，并且是最年輕的一家，同樣也是唯一代表異質結技術路線的參會企業。

和而不同，勝似同而不和，這話恰恰適用于當下的光伏。這家異質結龍頭，在這個反內卷時代將何以自處？又是如何思考行業未來的呢？

徐曉華 安徽華晟新能源科技股份有限公司 董事長

徐曉華，享受國務院政府特殊津貼專家，中國科學院電工研究所博士，中科院半導體所凝聚態物理與固體電子學電子工程碩士。2020年7月，創立安徽華晟新能源科技股份有限公司（簡稱“華晟新能源”），現任華晟新能源董事長。

徐曉華擁有十七年光伏半導體專業理論及產業化實操經驗，目前擔任全國工商聯新能源商會常務會長、中國光伏行業協會常務理事、中國光伏行業協會金融專業委員會第一屆副主任委員、中國光伏行業協會鈣鈦礦專業委員會第一屆聯席主任委員、中國節能協會碳中和專業委員會常務委員、安徽省科學家企業家協會副會長等職務，致力于高效光伏技術及設備國產化量產，帶領團隊多次刷新異質結、柔性銅銦鎵硒、鈣鈦礦、硅基薄膜等技術轉換效率世界紀錄。

01所有產能，都不要再擴了

趕碳號：

光伏行業現在正在“反內卷”，前不久華晟受邀參加了工信部的座談會。作為差異化技術路線的光伏企業，您對于這一輪“反內卷”，在操作層面有什么具體建議？

徐曉華：

“內卷”的本質就是供大于求。供大于求的本質，是同質化產能過多。

如果僅從異質結技術路線的角度，其實并沒有供大于求。整個異質結，現在全球真正能夠開起來的產能，也就20到30個GW。華晟一家就占了絕大部分。在全球幾百、上千GW光伏產能里，異質結的占比很小，對于供過于求的這個結果，基本沒有做出任何負面影響。但是，作為行業一員，我們確實也被裹挾到了整個大背景之下，必須要義無反顧支持。

所以，從全行業生存與發展的角度，我覺得現階段一定要控制同質化的技術，產能一定要砍下來。

第一，要堅定地推動硅料產能的優化。硅料現在是350萬噸，可以考慮砍到140-150萬噸。硅料環節的兼并重組勢在必行。

第二，在現階段，任何技術路線的產能都不能再擴了。不只是TOPCon不能擴，包括BC，甚至異質結，我也都不建議擴。因為說實話，今天不管TOPCon、BC、異質結，三條技術路線誰也替代不了誰，誰也沒比誰好太多。效率上可能略微有點差異，售價略高幾分或略低幾分，你說會有真正的贏家嗎？光伏現在已經是非理性的價格競爭，再卷下去沒有贏家。

第三，價格必須要修復到可持續的理性水平。現在這個價格水平再持續一段時間，整個行業都會出大問題。一方面我們的光伏制造業承受著巨大壓力，但是整個行業普遍虧損。行業這些年的快速發展離不開政府引導、金融機構支持以及社會資本投入，如果出現系統性風險，我覺得不光是光伏行業，一百多萬光伏人的問題，甚至可能波及到更廣泛的社會經濟層面。所以，我覺得“內卷”一定要整治，而且是要在國家引導下強力整治。

02去產能，但要保護好創新

趕碳號：

光伏的產能，其實大部分都是新產能。如何去產能，去誰家的產能，這直接關系到每一家企業的存亡，你建議應該參照怎樣的具體標準呢？

徐曉華：

首先，硅料端的標準，可以考慮用綜合能耗控產能，用現金成本控價格。

我個人認為，從科學的角度制定出科學合理的標準是不難的，只要制定和執行標準的機構客觀公正，不要受到企業的不當影響。

另外，在電池端和組件端，我建議也要推行更嚴格、統一的門檻和標準。這個標準包括碳足跡、綜合發電能力、產品可靠性等等，通過制定并執行強制性的標準淘汰所有不達標的產品。

光伏行業電池組件端的某些功率測試標準，有的可能受到企業影響。哪怕就是同一款產品，如果測量機構不同，測試方法不同，結果也會不一樣。光伏產業發展到今天，我覺得從國家層面，有必要統籌測評機構和產業機構，必須制定公平合理的標準，公平合理的檢測手段，統一標準。不滿足標準的產能，就應該考慮關停。

第三，我建議要給包括異質結在內的新技術留出足夠的空間，要保護創新。

比如，在信貸方面，對于創新型的中小企業可考慮給予差異化支持，從而促進技術路線的多樣化發展，來實現產業生態的健康和平衡。

客觀說，在過去幾年市場好的時間里，很多企業都實現了較好的發展，但后來的產能過剩，其實也存在前期部分企業的同質化擴張因素。當然，現在要“反內卷”，行業要自救，這是從行業長遠健康發展角度，也是不得不為的一件事。但是，對于非同質化的產能、創新型企業，我覺得也一定要給予必要的支持和保護。

就華晟來講，為確保生存與發展，我們不得不調整研發節奏，主要集中資源在工信部備案的疊層鈣鈦礦電池等重點項目。這是企業在面對行業周期性調整，為確保可持續發展和核心創新能力而采取的必要措施。

我相信很多企業和華晟一樣，有的甚至壓縮了整個研發中心的投入。如果長期內卷，如果企業持續投入研發新技術，但新產品得不到支持和保護，也得不到合理回報，將打擊整個行業的創新積極性。當這些創新的小企業都難以為繼之后，對整個產業的技術和生態進步將是重大損失。

03既要控低價，也要控高價

趕碳號：

我注意到這一輪“反內卷”，一方面是控價，另外是控產能。硅料去產能，主要考慮產能收儲，即兼并收購。另外，我們也了解到，上下游企業，包括工業硅、硅片等企業目前似乎是不能參與的。這樣如何才能規避硅料在未來回到6萬甚至8萬以后，不會讓多晶硅又變成一個賣方市場、進而“擁硅為王”呢？

徐曉華：

原來硅料端價格高企時，行業協會甚至工信部都曾多次出面，約談相關硅料企業，但實際效果并不太理想。現在的情況是硅料價格很低，全行業也都受到了傷害。

所以，我認為在鼓勵硅料環節的兼并重組過程中，國家層面既然要引導調控，那就既要關注低價，也要關注高價。

我認為硅料產業的成本結構其實是很清晰的。現在行業要走出困境，光靠市場自己調節可能不夠，需要建立更合理的價格機制，在實際執行過程中，就應該既要控低價防止企業活不下去，又要控高價避免回到當年硅料幾百塊錢一公斤的情況。硅料企業的合理利潤是多少，要把它算明白，講明白，執行到位。我個人認為，讓一些國字頭的產業資本、央企共同參與進來，這樣可能會好一些。

趕碳號：

我們注意到，最近竟然還有一些新的光伏產能在擴，這怎么理解呢？

徐曉華：

在座談會上，像李仙德、高紀凡這些企業家們都提出建議，任何產能都不要再審批、不要再擴了。

說實話，無論是TOPCon、BC、異質結，你說在集中式市場、分布式市場，哪個大家不能做呢？不同場景，其實無非就是好一點，壞一點而已，差別真的沒有那么大。如果大家再這么無序擴下去，無疑會雪上加霜。所以，我看到在相關文件里都在強調嚴控產能擴張，一定要進行“窗口指導”。

我個人堅決反對在現階段任何產能的擴產，就連異質結產能，我也反對擴。因為大家今天要做的并不是擴張，而是收縮，先過完這個寒冬再說。

04“內卷”導致的質量問題，或將大面積爆發

最近，測評機構Kiwa PVEL和RETC /VDE Americas發布測評報告指出，太陽能電池組件的功率比以往任何時候都要高，但可靠性卻在下降。

測試失敗率驚人上升的原因，非不是來自極端天氣，而是因為材料和設計上的缺陷。隨著光伏制造商競相削減成本、提升性能，太陽能行業正面臨一個嚴峻的現實：光伏組件功率越來越高，但卻變得更加脆弱。

趕碳號：

如您所說，如果光伏“內卷”影響到產品質量，這是一件非常危險的事。因為，低質低價的光伏組件有很多已經發貨了，裝機了，在未來會不會暴露出一些系統性的問題？又應該怎么去善后解決呢？

徐曉華：

我個人認為，我們這一輪“反內卷”的重要目的，就是為了確保光伏產品質量，保護大國光伏這一品牌。

因為現在的組件價格太低，產品品質下降，潛在風險不小。在光伏產業之外，我們是有過前車之鑒的。

舉個例子。東南亞人特別愛騎摩托。我國的摩托車在東南亞市場，曾經一度打敗了日本摩托，市占率達到99%以上。但是，我們的摩托車企業當時瘋狂生產，原來都是賣一兩萬元人民幣一輛，后來只賣到一兩千元一輛。帶來的結果就是返修率奇高，一年當中就要大修四次到五次。半年前，我去泰國，發現街上的摩托車幾乎已經沒有中國品牌了。問起來，當地人認為中國摩托口碑不佳，質量差。

中國光伏產品的潛在質量風險正在上升。當你以六毛錢、五毛多賣產品的時候，你還能指望做出高品質產品嗎？基本不可能，一定是有多便宜的物料就用多便宜的物料，玻璃更薄，鋁邊框更薄，膠膜更薄，所有成本能省則省。

我認為光伏產品的質量問題在未來存在爆發的風險，需要高度警惕。巴西市場反饋顯示，中國出口到巴西的部分組件，在功率上普遍存在虛標現象，在質量上也存在一些隱患。

趕碳號：

所以，巴西的組件有時比我們國內賣得還便宜。

徐曉華：

但是如果這么搞下去，這不是嚴重損害產業長遠利益和全球聲譽嗎？

05技術無國界，創新有根基，企業有責任

趕碳號：

這一輪破除“內卷”，也會破除相應的地方保護，同時又要兼顧對創新型技術路線的支持和鼓勵。在這中間，如何尋求到一種微妙的平衡呢？

徐曉華：

這的確是一個挺難的問題。因為龍頭企業資金實力強，而且都已經是上市公司了。對于華晟這樣一家還沒上市的企業來說，確實處在一種劣勢。好在華晟已經在異質結做到了全球領先，不管是從國家層面還是省、市層面，大家都比較重視。

舉個例子，最近光伏行業協會領導跟銀行溝通時，強調了異質結技術路線對打破行業同質化競爭的重要性：“從技術路線講，異質結是華晟目前的產業化路線，在鈣鈦礦疊層方面，華晟也有很重要的布局，金融機構和政府應不遺余力的支持這樣的創新企業，不因暫時的困難而動搖。”

趕碳號：

我聽了之后很感動，真的不容易。包括這次工信部邀請華晟參會，你們從產能上可能沒有其它企業那么大，但是作為差異化技術路線，行業主管部門應該是充分肯定的。現在，國內市場“內卷”如此嚴重，異質結出海是不是一個更好的方向？

徐曉華：

那天我在會上匯報異質結技術發展情況。提到異質結產能全球也就不到40GW，華晟占了一半，還有不少小企業，雖然目前規模不大，但是異質結，特別是異質結疊鈣鈦礦路線，是未來很重要的一個技術方向。

目前海外各國都在布局異質結，我們國內也應該重視。

領導對華晟的情況很清楚，對異質結的發展情況以及海外異質結產能的布局也都很清楚。同時表示，對于中國已經取得領先的技術路線，一定會給予支持，確保中國光伏在國際競爭中保持優勢。

在海外產能布局方面，既要鼓勵中國企業大膽走出去，但也同時也強調，一定要把關鍵環節掌控在自己的手上，一定要保持足夠的技術代際差，不能挖國家的墻腳，要保持持續領先。

我們在現場明確表態，我們肯定要持續領先。像有些敏感國家，其實有很多企業已經來找過華晟了，希望我們把技術、把產線轉移出去。我們企業雖然很困難，但仍然明確拒絕了。我們堅決不會把先進技術流失到跟我們存在競爭或地緣政治風險的一些國家去，堅決不會這樣做。

趕碳號：

疾風知勁草，這才是一家優秀企業應該做的，堅守底線，有所為，有所不為。

徐曉華：

當然，技術本身并沒有國界。在2023年疫情期間，華晟還在安徽宣城組織了一場全球異質結鈣鈦礦大會。當時，馬丁·格林教授也出席了。我們也一直致力于推動異質結技術路線在全球的發展。

趕碳號：

行業“反內卷”道阻且長，現在仍然難言反轉。華晟是如何在文化上、思想上凝聚團隊共識和信心，保持強大的戰斗力的呢？

徐曉華：

除了簡化組織結構、提升管理、降低支出、保持現金流以及爭取各方面的支持共渡難關以外，最最重要的，就是在戰略方向上要高度自信。

我們一個無比清晰的判斷，光伏在未來要變成真正的第一能源，將來產生革命性變化的，就是異質結疊鈣鈦礦的產業化。華晟要做的，就是這個方向。

華晟的異質結產業化已經做到了全球第一，異質結疊鈣鈦礦的產業化，我們也要做第一個。即使今天處在困難時期，我們仍然要持續匯聚相同信念的華晟團隊，相同信念的產業鏈伙伴，相同信念的供應鏈伙伴，包括支持我們的海外產業界的朋友，國家部委，省市領導，大家形成一個同向而行，同心而行的局面與勢能。

華晟剛剛迎來五周歲生日，我們的主題叫“篤行礪刃，眾志新程”。篤行就是篤定自己要走的方向，礪刃就是不斷磨礪自己，讓自己更加鋒利，提效降本做到極致，運營管理做到極致。眾志新程，就大家團結在一起，志向更堅定，推動華晟走上新的征程。

后 記

最壞的時代，往往就是最好的時代。光伏的至暗時刻，往往也意味著黎明即將到來。趕碳號認為，光伏要感謝這個行業有華晟在！

正是因為華晟過去5年來的堅守，越來越同質化、越來越“內卷”的光伏行業和產業生態，才變得有些與眾不同。

這只獨角獸，真的有點不一樣，憑一己之力，讓一種光伏技術，從實驗室真的變成了一個產業。這位孤勇者，真的有點“頭鐵”，踩過無數坑，也曾飽受質疑，仍然無悔追光，勇往直前。

徐曉華常說，人少的路，難走的路，往往才是有價值的路。幸好，這個行業的對與錯，終將能得到驗證與證明。至少現在，那些當初的質疑者對于華晟的努力與執著，胸懷與格局，逐漸側目，心生敬畏。

長期主義，并不是停留在口頭上的坐而論道，而是在所有人都絕望時再堅持那么一下下，在眾人皆醉時能夠保持一份清醒，對市場敬畏，對時代感恩。

這個世界就是這樣，凡事最怕“認真”二字。時間將會獎賞那些認真的人。